Анализ финансовой деятельности

     сравнительный (пространственный) анализ - это как  внутрихозяйственный анализ сводных  показателей отчетности по  отдельным  показателем фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной фирмы с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;

     факторный анализ - анализ влияния отдельных  факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стахостатических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как бы прямым (собственно анализ), когда результативный показатель дробят на составные части, так и обратным (синтез), когда его отдельные элементы соединяют в общий результативный показатель. 
 

       1.2 Понятие финансовых результатов: что входит,виды прибыли 

     Финансовый  результат – обобщающий показатель анализа и оценки эффективности деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях его формирования. Показателями, выражающими финансовый результат деятельности предприятия, являются:

     • показатели прибыли, характеризующие  финансово-хозяйственный эффект деятельности предприятия (абсолютные показатели);

     • показатели рентабельности, характеризующие  эффективность использования применяемых в процессе производства ресурсов и текущих затрат (относительные показатели).

     Прибыль – это часть чистого дохода, созданного в процессе производства и реализованного в сфере обращения, которую непосредственно получает предприятие.

     В РФ формирование различных показателей прибыли определяется Приказом МФ № 97.

     Прибыль (убыток) отчетного периода складывается из:

     • прибыли от реализации товаров;

     • прибыли от реализации имущества  и прочих активов;

     • прибыли от финансовых операций;

     • внереализационной прибыли.

     Прибыль от реализации товаров представляет собой разность выручки от реализации за вычетом НДС, акцизов, экспортных пошлин, налога на реализацию ГСМ, процентных надбавок к розничным ценам на отдельные товары, вносимых в доход  бюджета и себестоимости реализованной продукции, включающей в себя также административные и коммерческие расходы. Прибыль от реализации имущества и прочих активов как показатель инвестиционной сферы есть разница прочих операционных доходов и расходов. Финансовую деятельность характеризует показатель, определяемый как сумма доходов от участия в других организациях. Показатель внереализационной прибыли обусловлен наличием случайных и экстраординарных доходов и расходов. 0н исчисляется как разность между внереализационными доходами и расходами.

     Анализ перечисленных показателей сводится в основном к изучению динамики и причин полученных убытков и прибыли по каждому конкретному случаю.

     Формирование  чистой прибыли отражается в форме  № 2 бухгалтерской отчетности «Отчет о прибылях и убытках». В процессе формирования рассчитывают:

     • валовую прибыль;

     • прибыль от продаж;

     • прибыль до налогообложения;

     • прибыль от обычной деятельности;

     • чистую (нераспределенную) прибыль.

     Валовая прибыль рассчитывается по формуле

     ВП = ВР – СС,

     где ВП – валовая прибыль (ф. 2, стр. 029); ВР – выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, услуг (ф. 2, стр. 010); СС – себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (ф. 2, стр. 020).

     На  предприятиях торговли и общественного  питания валовая прибыль (валовой доход) характеризует сумму торговой надбавки, приходящейся на проданные товары, т. е. представляет собой разность между продажной и покупной стоимостью проданных товаров.

     Прибыль от продаж рассчитывается по формуле

     ПП = ВП – КР – УР,

     где ПП – прибыль от продаж (ф. 2, стр. 050); ВП – валовая прибыль (ф. 2, стр. 029); КР – коммерческие расходы (ф. 2, стр. 030); УР – управленческие расходы (ф. 2, стр. 040).

     Прибыль до налогообложения рассчитывается по формуле

     ПДН = ПП + ОД – ОР + ВРД – ВРР,

     где ПДН – прибыль до налогообложения (ф. 2, стр. 140); 0Д, ОР – операционны1едоходы и расходы; ВРД, ВРР – внереализационные доходы и расходы.

     Чтобы оценить эффективность применяемых  в производстве ресурсов и затрат, используют показатели рентабельности. Методика расчета показателей рентабельности сходная: сравнивается прибыль с затратами на различных уровнях.

     Система показателей рентабельности включает: рентабельность активов, рентабельность продукции, рентабельность продаж, рентабельность отдельного вида изделий, рентабельность собственного и заемного капитала.

     Наиболее  общим является показатель рентабельности активов, который характеризует  результативность всей производственно-хозяйственной  деятельности предприятия и определяется как отношение прибыли до вычета процентов и налогов к стоимостной оценке совокупных активов предприятия (итог баланса по активу): 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Глава 2. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия

2.1 Анализ балансовой  прибыли 

     Балансовая  прибыль и прибыль, оставшееся в  распоряжении предприятия.

     Балансовая  прибыль -- важнейший показатель деятельности предприятия. В бухгалтерском учете для обобщения информации о формировании балансовой прибыли предназначен счет 80 "Прибыли и убытки". Подробно состав прибылей и убытков приведен в Инструкции по применению Плана счетов бухгалтерского учета, а схематично балансовую прибыль (Пб) можно представить в виде суммы трех величин:

     Пб=Птп + Ппроч Пвнер, где

     Птп -- прибыль от производства и реализации готовой товарной продукции, работ  и услуг промышленного характера  на сторону;

     Ппроч -- прибыль от прочей реализации;

     Пвнер -- прибыль (доход) от внереализационных oneраций за вычетом расходов по этим операциям, здесь вполне возможен как положительный результат (+), так и отрицательный (-) даже при благо-приятных в целом итогах работы предприятия.

     Основная  часть балансовой прибыли -- это прибыль  от реализации готовой продукции, сдачи заказчикам выполненных работ и оказания услуг (Птп ), она обычно составляет 90% и более всей балансовой прибыли, учи-тывается на счете 46 "Реализация продукции (работ, услуг)". По кредиту этого счета отражается стоимость продукции в отпускных ценах, а по дебету -- ее коммерчес-кая, полная себестоимость (включая коммерческие расходы по реализации). В результате, как правило, получается положительное (дебетовое) сальдо, т.е. прибыль от реализации готовой продукции, работ и услуг.

     Стоимость реализованной продукции вспомогательных  и обслуживающих, подсобных промышленных производств (ремонтных, тарных и др.), состоящих на ба-лансе предприятия, включается в выручку от реализации на общих основаниях. В выручку  от реализации включается стоимость электроэнергии, пара, газа, воды, сжатого воздуха, инструментов, штампов, опок, моделей, отпущенных своему капитальному строительству и непро-мышленным хозяйствам предприятия. В таком же порядке учитываются работы и услуги промышленного характера, выполненные для непромышленных хозяйств и организаций своего предприятия (они приравниваются к работам по заказам со стороны). В выручку от реализации включаются также средства, поступившие от реализации на сторону научно-технической продукции, а так-же программной продукции, отпущенной за пределы предприятия (программный продукт для ЭВМ, устройства программного управления станками с ЧПУ) и др.

     Балансовая  прибыль (убыток) представляет собой конечный финансовый результат (прибыль или убыток), выявленный за отчетный период на основании бухгалтерского учета всех хозяйственных операций организации и оценки статей баланса по Положению о бухгалтерском учете и отчетности в РБ.

     Предприятию предоставляется право использования  прибыли после уплаты налогов  и других обязательных платежей по своему усмотрению.

     В соответствии с рекомендациями целесообразно  деление прибыли на три фонда:

     Фонд  научно-технического и социального  развития (фонд накопления).

     Фонд  потребления.

     Фонд  дивидендов.

     Фонд  накопления помимо чистой прибыли может пополняться за счет:

     поступления денежных сумм за аренду;

     средств от продажи акций предприятия  на сторону;

     дивидендов  работников предприятия;

     заемных средств на техническое перевооружение, реконструкцию, строительство объектов производственной и непроизводственной сферы;

     государственных вложений (субсидий) процентных и беспроцентных;

     внебюджетных  фондов;

     муниципальных средств процентных и беспроцентных;

     иностранных инвестиций.

     Направления использования фонда накопления:

     расходы на развитие и проведение научно-исследовательских работ;

     возврат ссуд и оплата ссудных процентов  банкам и другим учреждениям, использованных на техническое перевооружение, реконструкцию, строительство, приобретение нематериальных активов;

     приобретение  нематериальных активов, природоохранные мероприятия;

     проценты  по кредитам банков выданные под любые  товарно-материальные ценности, на текущие  затраты сверх процентной ставки ЦБ увеличенной на три пункта;

     оплата  процентов по просроченным ссудам (исключая пролангированные);

     выплаты за превышение допустимых норм загрязнения окружающей среды (выбросы в атмосферу, сбросы, размещение отходов и др.) по нормам и по разрешению соответствующих органов;

     содержание (ремонт) непроизводственной сферы;

     покупка ценных бумаг.

     Фонд  потребления.

     Источники формирования: чистая прибыль предприятия  и благотворительные взносы.

     Направления использования:

     премии  за особо важные достижения в труде (приравнивается к дополнительному  заработку и облагается социальным налогом (платит предприятие) и подоходным (платит физическое лицо);

     материальная  помощь;

     оплата  дополнительных отпусков (превышение нормативов);

     компенсация за индексации цен;

     надбавки  к пенсиям ветеранам труда;

     проезд  на транспорте к месту работы (компенсация);

     выдача  путевок, подписок, ценных подарков;

     содержание  садоводческих товариществ;

     содержание  поликлиник (цеховый врач);

     компенсация командировочных расходов сверх  установленных норм;

     выплата работникам денежных средств сверх  компенсационных норм, связанных  с использованием их личных автомобилей для служебных поездок;

     личное  и имущественное страхование  работников;

     оплата  труда работников непроизводственной сферы ;

     оплата  жилья (квартир, общежитий).

     Фонд  дивидендов.

     Фонд  дивидендов образуется по решению собрания акционеров. 

     2.2 Анализ прибыли от реализации 

     Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) является преобладающей в составе общей прибыли.

     Финансовый  результат от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разница между выручкой от реализации продукции (работ, услуг) без НДС и акцизов и затратами на производство и реализации этой продукции (работ, услуг), включаемыми в себестоимость продукции и учитываемых при определении налогооблагаемой прибыли. (Коммерческие расходы, налог на добавленную стоимость, акцизы, налог на топливо).