Платежный баланс России

Баланс  услуг включает платежи и поступления  по транспортным перевозкам, страхованию, электронной,  телеграфной, телефонной, почтовой и другим видам связи, международному туризму, обмену научно-техническим и производственным опытом, экспертным услугам, содержанию дипломатических, торговых и иных представительств за границей, передаче информации, культурным и научным обменам, различным комиссионным сборам, рекламе, ярмаркам и т. д. Услуги представляют собой динамично развивающийся сектор мировых экономических связей; его роль и влияние на объем и структуру платежей и поступлений постоянно возрастают.  
С ростом уровня благосостояния в развитых странах резко увеличились масштабы международного туризма, в составе которого значительную часть составляют деловые поездки в связи с интернационализацией современного производства.  
Развитие международного производства, научно-техническая революция и другие факторы интернационализации хозяйственной жизни стимулировали торговлю   лицензиями,  ноу-хау,   другими  видами    научно-технического  и

производственного опыта, лизинговые операции (аренда оборудования), деловые консультации и другие услуги производственного и персонального

характера.  
По принятым в мировой статистике правилам в раздел «услуги» входят выплаты доходов по инвестициям за границей и процентов по международным кредитам, хотя по экономическому содержанию они ближе к движению капиталов и услуг. В платежном балансе выделяются статьи: предоставление военной помощи иностранным государствам, военные расходы за рубежом. Они как бы примыкают к операциям услуг.  
По методике МВФ принято также показывать особой позицией в платежном балансе односторонние переводы. В их числе:

- государственные  операции - субсидии другим странам  по линии экономической помощи, государственные пенсии, взносы  в международные организации;  
- частные операции- переводы иностранных рабочих, специалистов, родственников на родину. Этот вид операций имеет большое экономическое значение. Италия, Турция, Испания, Греция, Португалия, Пакистан, Египет и другие страны уделяют большое внимание регулированию выезда за границу своих граждан на заработки, так как используют этот источник значительных валютных поступлений для развития экономики. Для ФРГ, Франции, Великобритании, Швейцарии, США, ЮАР и других стран, временно привлекающих иностранных рабочих и специалистов, напротив, такие переводы средств служат источником дефицита этой статьи платежного баланса.

Перечисление  операции услуг, движения доходов от инвестиций, сделки военного характера  и односторонние переводы называют «невидимыми» операциями, подразумевая, что они не относятся к экспорту и импорту товаров, т.е.  осязаемых  ценностей. В  их  составе выделяются три основные

группы  сделок: услуги, доходы от инвестиций, односторонние переводы.  
Баланс движения капиталов и кредитов.

Баланс  движения капиталов и кредитов выражает соотношение вывоза и ввоза государственных и частных капиталов, предоставленных и полученных международных кредитов. По экономическому содержанию эти операции делятся на две категории: международное движение предпринимательского и

ссудного  капитала.

Предпринимательский капитал включает прямые заграничные инвестиции (приобретение и строительство предприятий за границей) и портфельные инвестиции (покупка ценных бумаг заграничных компаний). Прямые инвестиции являются важнейшей формой вывоза долгосрочного капитала и оказывают большое влияние на платежный баланс. В результате этих инвестиций развивается международное производство, которое интегрирует национальные экономики в мировое хозяйство на более высоком уровне и прочнее, чем торговля. В 1992г. накопленная стоимость прямых пограничных инвестиций всех стран, подсчитанная методом суммирования ежегодных вложений нарастающим итогом, составила около 2 трлн. долларов. Вывоз предпринимательского капитала происходит интенсивнее, чем рост производства и внешней торговли, что свидетельствует о его ведущей роли в интернационализации хозяйственной жизни. Более двух третей стоимости прямых заграничных инвестиций составляют взаимные капиталовложения развитых стран. Это означает, что хозяйственные связи между ними укрепляются в большей степени, чем с остальным миром.  
Международное движение ссудного капитала классифицируется по признаку срочности.  
Долгосрочные и среднесрочные операции включают государственные и частные займы и кредиты, предоставленные на срок более одного года. Получателями государственных займов и кредитов выступают преимущественно отстающие от лидеров страны, в то время как передовые развитые государства являются главными кредиторами. По-иному выглядит

картина с частными долгосрочными займами  и кредитами. Здесь также развивающиеся страны прибегают к заимствованию у частных кредитно-финансовых институтов развитых стран. Но и в развитых странах корпорации активно используют привлечение ресурсов с мирового рынка в форме выпуска долгосрочных ценных бумаг или банковского кредита.  
Краткосрочные операции включают международные кредиты сроком до года, текущие счета национальных банков в иностранных банках (авуары), перемещение денежного капитала между банками. В последние два десятилетия межбанковские краткосрочные операции на мировом денежном рынке приобрели большой размах. Если в 60-70-е годы преобладало стихийное перемещение «горячих» денег, что усиливало инфляцию и кризис Бреттонвудской валютной системы, то в 80-е годы основной поток краткосрочных денежных капиталов (ежегодно 100—150 млрд. долларов) направляется в США, привлекаемый сравнительно высокими процентными ставками и курсом доллара (в начале 90-х годов снизился до 70 млрд. долларов).  
Заключительные статьи платежного баланса отражают операции с ликвидными валютными активами, в которых участвуют государственные валютные органы, в результате чего происходит изменение величины и состава централизованных официальных золото - валютных резервов.

принципы построения платежного баланса

Разделение  платежного баланса на конкретные счета, или компоненты, должно основываться на ряде принципов, среди которых следует особо выделить следующие:

-       каждая статья платежного баланса  должна иметь свои особенности,  то

есть  фактор или их совокупность, оказывающие  влияние на объем одной статьи, должны отличаться от факторов, воздействующих на иные статьи;

-       наличие той или иной статьи  в платежном балансе должно  иметь значение для группы стран, выраженное как в динамике изменения этой статьи, так и в абсолютной ее величине. Другими словами, если какой-нибудь показатель системы платежного баланса подвержен сильным колебаниям в течение определенного периода времени у группы стран либо он занимает большой удельный вес в платежных балансах группы стран;

-       сбор информации для учета по статьям не должен представлять особых

сложностей  для составителей платежного баланса (тем не менее, этот принцип второстепенен по отношению к первым двум);

-       структура платежного баланса  должна быть такой, чтобы показатели

платежного  баланса сочетались с другими статистическими системами, например, системой национальных счетов; в то же время, количество статей не должно быть чрезмерно многочисленным, а сами статьи должны подлежать консолидации в компоненты более высокого уровня (для того, чтобы страны, не вышедшие на высокий уровень обработки статистической информации были способны представлять платежный баланс с меньшей детализацией). МВФ в пятом издании "Руководства..." приводит детальный перечень стандартных компонентов платежного баланса, особо оговаривая то, что у большинства стран нет необходимости придерживаться этого перечня до мельчайших подробностей прежде всего в силу отсутствия информации по отдельным статьям.  ).[16.C213]

Стандартные компоненты баланса можно разбить  на две основные группы счетов: счет текущих операций, по которому учитываются экономические сделки, охватывающие товары, услуги, получение дохода и текущие трансферты, и счет операций с капиталом и финансовыми инструментами, учет по которому охватывает капитальные трансферты, продажу/ приобретение непроизведенных нефинансовых активов, а также операции с финансовыми требованиями и обязательствами.

Приведенная структура в части счета текущих  операций отражает исторически сложившиеся критерии отнесения экономических сделок к текущим операциям. Наиболее значительную долю в счете текущих операций обычно занимает счет "товары", в последнее время все большую роль начинает играть статья "услуги", также в счет текущих операций входят статьи "доход" и "текущие трансферты".

Также примечательно выделение в составе  второй части платежного баланса  счета операций с капиталом и финансового счета (или счета операций с финансовыми инструментами), первый из которых охватывает операции, связанные с получением капитальных трансфертов и приобретение/продажу непроизведенных нефинансовых активов, а второй — все операции, связанные с изменением владельца всех иностранных активов и обязательств экономики страны. Такое разделение отражает, во-первых, растущую роль интеллектуальной собственности —программных продуктов, технологий, ноу-хау и т.д. — в мировой экономике, а во-вторых, развитие мирового рынка ссудного капитала. 
 
 
 
 
 

ГлаваII Анализ платежного баланса Российской Федерации

2.2 Анализ  структуры платежного баланса Российской Федерации 

В 2009 году платежный баланс Российской Федерации  формировался в условиях меняющейся под воздействием мирового финансового  кризиса внешнеэкономической конъюнктуры. По итогам года профицит счета текущих  операций, несмотря на его стремительное сокращение в IV квартале, достиг максимума. Изменилось направление движения внешних финансовых потоков: чистый вывоз капитала частным сектором превысил его приток за 2007-2008 годы. В результате впервые с 1999 года наблюдалось сокращение международных резервов Российской Федерации. 

Счет  текущих операций 

В 2009 году положительное сальдо счета текущих  операций достигло 102,3 млрд долларов США, увеличившись по сравнению с 2008 годом  на 32,9%. 

Внешнеторговый  оборот возрос на 32,1% до рекордной величины: 763,5 млрд долларов США. В отличие  от 2009 года наблюдалось увеличение профицита торгового баланса (на 37,3%), до 179,7 млрд долларов США. 

Изменение экспорта и импорта товаров в 2009 году по сравнению с 2008 годом 
 
 

Экспорт товаров вырос до 471,6 млрд долларов США - на 33,1%.

Существенный  рост среднегодовых цен на сырую  нефть, нефтепродукты и природный  газ при увеличении физического  объема вывоза двух последних категорий  товаров обусловил наращивание стоимости экспорта углеводородного сырья на 41,9% - до 310,1 млрд долларов США. Несмотря на ухудшение конъюнктуры мирового рынка энергоносителей и сокращение объемов поставок сырой нефти во 2009 года, по итогам отчетного периода доля энергетических товаров превысила две трети совокупного вывоза.

     Экспорт металлов и изделий из них вырос  с 49,1 до 54,7 млрд долларов США. Однако внутри группы динамика была разнонаправленной. Увеличение вывоза черных металлов и  изделий из них превысило 35,4%, в  то же время поставки на международный рынок отечественных цветных металлов, включая изделия из них, уменьшились на 14,2%. В результате доля продукции металлургии в общем объеме экспорта снизилась на 2,3 процентного пункта - до 11,7%.

     Более чем двукратный рост цен на отдельные виды продукции химической промышленности способствовал увеличению экспорта всей группы до 30,3 млрд долларов США, а ее удельного веса в суммарном вывозе - до 6,5%.

     В географическом распределении российского  экспорта незначительно увеличились доли Европейского союза (ЕС) - до 56,7%, и стран Азиатско-Тихоокеанского экономического сотрудничества (АТЭС) - до 12,9%. Удельный вес стран Содружества Независимых Государств (СНГ) оставался приблизительно на уровне 2008 года - 14,9%. В страновом разрезе ведущими партнерами были Нидерланды (12,2%), Италия (9,0%) и Германия (7,1%).

Импорт  товаров составил 291,9 млрд долларов США. Относительно 2008 года он вырос  на 68,4 млрд долларов США (или на 30,6%), в том числе на 43,7 млрд долларов США за счет ценового фактора и на 24,7 млрд долларов США вследствие наращивания физических объемов.

Темпы прироста импорта наиболее крупной  группы товаров - машин, оборудования и  транспортных средств - были ниже, чем  в 2008 году. Вместе с тем стоимость  их ввоза возросла в 1,4 раза - до 140,8 млрд долларов США. Около трети импортированной продукции машиностроения составляли средства наземного транспорта.

Продовольственных товаров и сырья для их производства ввезено на 35,2 млрд долларов США, что  составляет 13,2% товарного импорта.

Ввоз  продукции химической и связанных  с ней отраслей увеличился с 27,5 млрд долларов США в 2008 году до 35,1 млрд долларов США в 2009 году. Ее удельный вес в  общем объеме поставок из-за рубежа составил 13,1%. В структуре импортированных  товаров данной группы, как и годом ранее, преобладали фармацевтическая продукция и полимерные материалы.