МВФ кризис

Оглавление 
 

Введение 

1.1 Теория  рефлексивности 

1.2 Решение проблемы мировых кризисов 

1.3 Пути  выхода из кризиса 

Глава 2. Финансовый кризис и его сущность 

2.1 Финансовый  кризис как экономический феномен 

2.2 Место  Беларуси в мире 

2.3 Последствия  финансового кризиса для Республики Беларусь 

Заключение 

Список используемой литературы  
 

Введение

Предложенная  тема обсуждается широко и давно, но её актуальность по-прежнему очень  велика и со временем только будет увеличивается.

Мировой экономический кризис, разразившийся  осенью 2008 г., в очередной раз заставляет пересмотреть традиционные представления  о причинах таких кризисов и стимулирует  разработку концепции, направленной на предотвращение их возникновения в  будущем. Сегодня на поверхности  мы наблюдаем сбои в функционировании финансовых систем развитых стран, но что их вызвало? Почему экономики  самых разных государств всегда были подвержены кризисным явлениям?

Что считали  причинами экономических кризисов в прошлом? К. Маркс говорил о  кризисе перепроизводства. Данный тезис  не выдерживает критики, поскольку  количество ошибок в планировании выпуска, частота вытеснения с рынка одних  предприятий другими, число банкротств перед кризисом точно такие же, как и задолго до него. Кроме  того, сразу после кризиса уровень  производства возрастает, значительно  превышая докризисный.

А что  считают причинами текущего экономического кризиса? В их числе называют «плохих» банкиров, слабость мировой резервной  валюты, раздутый пузырь долларовой массы, ипотечный кризис в США и т. п.

Сейчас  гораздо важнее в сложившейся  ситуации выявить не только причины  возникновения экономического кризиса, но и найти пути скорейшего, насколько  это возможно, выхода из него. Большое  количество вовлеченных стран уделяют  особое внимание разработке и проведению антикризисных мер и мероприятий, но в настоящий момент трудно предсказать, как долго продлится кризис и  какой характер он примет.

Глава 1. Причины возникновения  экономических кризисов. Глубинные предпосылки

Мировой экономический кризис, разразившийся  осенью 2008 г., в очередной раз заставляет пересмотреть традиционные представления  о причинах таких кризисов и стимулирует  разработку концепции, направленной на предотвращение их возникновения в  будущем. Сегодня на поверхности  мы наблюдаем сбои в функционировании финансовых систем развитых стран, но что их вызвало? Почему экономики  самых разных государств всегда были подвержены кризисным явлениям? Опыт последних ста лет позволяет утверждать: в рамках сложившихся теоретических стереотипов получить корректный ответ на эти вопросы невозможно.

Что считали  причинами экономических кризисов в прошлом? К. Маркс говорил о  кризисе перепроизводства. Данный тезис  не выдерживает критики, поскольку  количество ошибок в планировании выпуска, частота вытеснения с рынка одних  предприятий другими, число банкротств перед кризисом точно такие же, как и задолго до него. Кроме  того, сразу после кризиса уровень  производства возрастает, значительно  превышая докризисный.

А что  считают причинами текущего экономического кризиса? В их числе называют «плохих» банкиров, слабость мировой резервной  валюты, раздутый пузырь долларовой массы, ипотечный кризис в США, деривативы (производные финансовые инструменты) и т. п. Но разве эти причины вызвали Великую депрессию 1929 — 1933 гг.? Очевидно, что нет. Следовательно, названные факторы не могут быть фундаментальной причиной кризисов.

Еще не так давно большинство теоретиков были склонны связывать наступление  кризисов с неравномерностью технического прогресса. С теми или иными вариациями этим объяснялись периоды спадов в концепции длинных волн Н. Д. Кондратьева, в анализе процесса экономического развития Й. Шумпетера, в теории технологических укладов С. Ю. Глазьева, в схеме эволюции макроэкономики В. И. Маевского и в ряде других работ( Шумпетер Й. А. Теория экономического развития. М.: Прогресс, 1982; Глазьев С. Ю. Теория). Но эта гипотеза не объясняет два важнейших феномена, присущих любому кризису.

Во-первых, как могут смена технологий или  застой в появлении новых буквально  обрушить всю экономическую систему? Напомним, что в период Великой  депрессии ВВП США снизился на 40%.

Во-вторых, почему кризис всегда сопровождается крахом большинства банков, а не падением их доходности вследствие снижения

Глубинные предпосылки кризиса, или почему бизнес начал требовать государственной  поддержки.

Сейчас  уже мало кто вспоминает классическую марксистскую теорию кризисов. По Марксу, в условиях товарного производства и обмена как единого процесса воспроизводства пропорциональность, сбалансированность экономики устанавливаются  не непосредственно, а только апостериори, задним числом, в результате стихийного столкновения товаров на рынке. Из этого  вытекает некоторая абстрактная  закономерность, выведенная Марксом 140 лет назад: чем глубже обособленность производителей (экономисты мейнстрима сказали бы: чем совершеннее конкуренция), тем больше потенциальные возможности кризиса. Наоборот, чем более точно и полно производство и обмен ориентированы на действительные общественные потребности, тем менее вероятен кризис перепроизводства. Поэтому вся совокупность мер антикризисного регулирования сводится к следующему: сделать так, чтобы производитель имел общественные, а не рыночные гарантии производства (гарантированные инвестиции, дешевые кредиты и т. п.) и реализации своей продукции (государственные закупки или «хотя бы» кредитование реализации).

Совсем  недавно все это казалось анахронизмом, верхом старомодности. Однако в октябре 2008 г. глава ФРС США на весь мир  заявил, что причина кризиса в  чрезмерном доверии к механизмам саморегулирования рынка. Гораздо  важнее, однако, другое: чего жаждут в  условиях кризиса представители  капитала, бизнесмены- практики? Они требуют не отказа государства от какого бы то ни было регулирования, а вливания в экономику гигантских общественных ресурсов, чтобы обеспечить себе выживание. Здоровый рефлекс капитала: бизнесмены США потребовали 700 млрд долл. (в декабре заговорили о гарантиях на более чем 2 трлн долл.), бизнесмены ЕС — 1,3 трлн долл., России — более 100 млрд долл. Иными словами, рыночный механизм саморегулирования не работает, нужны общественные регуляторы, гарантирующие априори общественную необходимость того, что производится, или того, чем спекулируют. И вот государства выкупают «плохие долги», чтобы защитить финансовых спекулянтов от разорения.( См.: Рецессия как приговор. Двумя кварталами «спад» не ограничится / Прайм-тасс. 2008. 12 дек..) 

1.1 Теория рефлексивности

Рефлексивные  процессы не характеризуют экономику  в целом. В теории рефлексивности считается, что рынки биржевого типа наиболее близки к рынкам совершенной конкуренции, которые использует экономическая теория для обоснования гармонии экономики как системы. Это определяется тем, что на биржевых рынках реализуются основные признаки совершенного конкурентного рынка: полнота информации всех участников, однородность товара, отсутствие сговора, малый размер любого участника рынка относительно всего рынка и т. п.

Вместе  с тем рынки, которые изначально возникли в экономической системе  и сегодня обеспечивают существование  цивилизации, рефлексивными не являются. Для рефлексивного возникновения  цены необходимо, чтобы продавец одновременно был бы и покупателем. Это условие  характерно только для биржевых рынков, хотя и здесь выполняется далеко не всегда.

Как будет  показано ниже, там, где влияние рефлексивности сильно, рыночная система не устойчива. Там же, где серьезное воздействие рефлексивности отсутствует, система стремится к устойчивости, что может быть доказано как эмпирически, так и теоретически.

Таким образом, два типа рынков (характеризующихся  рефлексивностью и ее отсутствием) отличаются по самому фундаментальному признаку: одни обеспечивают гармонию, то есть устойчивость рыночной системы, а другие — нет. И формальная близость биржевых рынков к модели совершенной конкуренции здесь ни при чем. Другими словами, нельзя применять понятие рефлексивности к описанию всей экономической системы.

С позиции  рефлексивности невозможно выявить сущность исторического, научного или экономического развития. Роль рефлексивных реакций человека в социальных и экономических системах достаточно велика.

Научную репутацию Сороса несколько умаляет  тот факт, что идея рефлексивности была разработана задолго до выхода в свет его работы. Теория Сороса может рассматриваться как частный случай идей советских ученых В. Лефевра и Г. Щедровицкого. Так, апеллируя к одному из замечаний Сороса, Ю. Громыко пишет: «...господин Сорос прав, идея рефлексивности как технологический принцип организации мышления и действия была открыта не им в последние 10 лет, а по крайней мере на 35 лет раньше Георгием Щедровицким и Владимиром Лефевром»( Громыко Ю. В. Стыки-2. М., 1988. С. 2). 

1.2 Решение проблемы  мировых кризисов

В отсутствие теории практика всегда находит решения  самых насущных проблем, пусть грубые, временные, низкоэффективные, но необходимые. В 2008 г. меры правительств по борьбе с  кризисом в принципе оказались адекватными. Что нового и важного может  дать в этой связи теоретическое  осмысление проблемы?

Во-первых, только ужесточение регулирования  деятельности банков не дает гарантии от возникновения кризисов, так как  остается неизменным главный очаг нестабильности — присущие системе внутренние и  внешние рефлексивные реакции, а  также влияющие на банки рефлексивные процессы на биржевых рынках.

Во-вторых, именно банки и биржи, в значительной степени благодаря рефлексивным процессам, создают абсолютно необходимую  для развития экономики дополнительную массу денег. Поэтому даже небольшие  перекосы в регулировании их деятельности могут привести к самым негативным последствиям для темпов экономического роста.

Теперь  можно поставить задачу по разработке комплекса мер, направленных на ликвидацию внутрисистемной причины возникновения  кризисов, одновременно способствуя  экономическому развитию. Сформулируем основные направления, по которым должно идти институциональное совершенствование  экономической системы.

Введение  механизмов регулирования рефлексивных процессов ценообразования, в первую очередь биржевого. Необходимо привязывать  котировки акций к каким-то инерционным  факторам, например уровню выплачиваемых  дивидендов, эффективности финансовой деятельности, темпам экономического роста и т. п. С учетом возможных  негативных последствий такого шага их надо нивелировать с помощью специального механизма создания дополнительной денежной массы.

Что же касается внебиржевых рефлексивных процессов ценообразования, то практика уже давно встала на путь их регулирования. Например, существует ограничение на перепродажу жилья в виде налога на прибыль от продаж, если оно продается  ранее установленного срока эксплуатации. Вместе с тем эффективность такого регулирования всегда оказывается  низкой, так как в большинстве  случаев речь идет о смешанных, а  не чисто рефлексивных процессах  ценообразования. 

1.3 Пути выхода из  кризиса

Стратегическое  направление выхода Республики Беларусь из кризиса очевидно: восстановление докризисного уровня функционирования банковской системы и реального  сектора экономики. Теперь ни у кого не осталось сомнений в том, что это  две неразрывные части единой экономической системы. Поскольку  помощь банкам уже оказывается, обратимся к реальному сектору.

Спад  производства отраслей первичных переделов (металл, цемент, стройматериалы и т. п.) свидетельствует о снижении деловой  активности в целом, но в то же время  означает возникновение в экономике  огромного резерва свободных  мощностей. Он позволяет решить стратегическую задачу модернизации экономической  системы. На практике это выразится  в реализации масштабных инфраструктурных, инновационных и социальных проектов низкой или даже отрицательной, по меркам рынка, экономической эффективности.