Страхование ценных бумаг

  Правильное  определение страховой суммы  принципиально важно для владельца  ценных бумаг. При наступлении страхового случая основой для определения  суммы возмещения служит действительная стоимость имущества на дату возникновения  ущерба. Страховое возмещение выплачивается в пределах страховой суммы и только в размере ущерба и лишь после того, как установлены причины и размер убытков.

  После выплаты страхового возмещения страховая  сумма уменьшается на величину выплаченного возмещения со дня наступления страхового случая. При восстановлении первоначального объема страхуемых ценностей страхователь имеет право восстановить первоначальную страховую сумму за дополнительную премию.

  3.2 Страхование ценных  бумаг от кражи

  Этот  вид страхования включается в полис страхования от огня и других опасностей как дополнительный риск или оформляется отдельным договором страхования. При этом страхуется повреждение, гибель или утрата ценностей вследствие следующих опасностей:

• кражи со взломом;
• грабежа в пределах места страхования;
• грабежа при перевозке к месту или из места страхования;
• при совершении попытки вышеуказанных действий.

  Каждый  из этих рисков нуждается в уточнении, так как, например, простая кража, без признаков взлома, не страхуется.

  Для того чтобы самому не быть обманутым, страховщик ограничивается покрытием только тех страховых случаев, когда есть возможность удостовериться, что событие действительно произошло, а не подстроено клиентом для получения страховки.

  Грабеж отличается от кражи применением насилия. По определению, грабеж имеет место, если злоумышленник применяет методы насилия к страхователю или работающим у него лицам для того, чтобы подавить их сопротивление и завладеть ценностями. Сюда же относятся случаи, когда преступник завладевает ценностями, угрожая жизни и здоровью страхователя или работающих у него лиц.

  Если  речь идет о перевозке застрахованных ценностей, то надо различать случаи, когда перевозку осуществляют работники самого страхователя и когда это делает профессиональный перевозчик на основе соответствующего договора. Владелец ценностей страхует только первый вариант. При этом в договор страхования вписываются фамилии лиц, выполняющих перевозку.

  Акции, облигации и другие ценные бумаги страхуются от кражи отдельно от всех других видов имущества и по особому тарифу. При этом особенно важно указание места страхования. Это не только точное определение здания, но и средств хранения: сейфов, несгораемых шкафов, бронированных помещений. Обычно страховая компания не принимает на страхование объекты, не обеспеченные нормальными средствами защиты.

  Страхование ценных бумаг предполагает возможность  применения двух разных условий и  их сочетание.

  Первое  условие — ценности должны находиться в специальных средствах хранения;

  Второе  условие — ценности могут находиться вне средств хранения, но в определенном месте и обязательно должны быть закрыты на ключ. В обоих случаях страховая сумма лимитируется определенной величиной.

  С точки зрения страхования надо разделять  ценные бумаги на именные и на предъявителя. Они существенно различаются по степени риска при краже. Кража ценных бумаг на предъявителя равнозначна краже денег, так как они обладают полной ликвидностью в руках похитителя. Если же речь идет об именных ценных бумагах, то их утрата сопряжена для владельца с меньшим ущербом: вор все равно не в состоянии использовать их, а владелец может получить дубликаты.

  Обычно  ценности страхуются по полной действительной стоимости. Однако, например, при транспортировке или при хранении их в разных сейфах и хранилищах могут использоваться другие условия страхования, позволяющие платить меньшую страховую премию. Эти условия вызваны тем, что даже при наступлении страхового события будут похищены не все ценности, а лишь их часть.

4. Правовые аспекты  договора страхования

  При заключении договора страхования страхователь должен четко уяснить обстоятельства, незнание которых и пренебрежение которыми могут привести к ущемлению его интересов, в частности к отказу выплаты страхового возмещения или к неполной его выплате. Речь идет о:

• начале страховой защиты и ее окончании;
• обязанности страхователя сообщить страховщику обо всех существенных изменениях в риске;
• недопустимости двойного страхования;
• порядке оформления претензии к страховой компании при наступлении страхового случая.

  Прежде  всего, следует помнить, что договор  страхования начинает действовать  только с момента уплаты страховой  премии страховщику. Днем уплаты платежа  считается день списания средств  со счета страхователя. Договор страхования обычно вступает в силу со дня, следующего за днем уплаты страхового платежа. В договоре страхования указывается день начала и окончания страховой защиты. Если выплата страховой премии просрочена, то фактическое начало страховой защиты отодвигается до дня уплаты. Это значит, что если в этот промежуток времени произойдет страховое событие, то страховая компания не несет по нему ответственности.

  Обычно  договор страхования ценных бумаг  заключается на срок не более одного года, а затем возобновляется. Если страхование продолжается непрерывно, то начинают действовать скидки со страховой премии. Страховая премия, как правило, выплачивается разовым порядком при заключении договора страхования. Иногда предусматривается периодическая выплата текущих премий. Это может быть связано с тем обстоятельством, что по ходу действия договора страхования стоимость страхуемых ценностей корректируется в связи с изменением их курсовой стоимости, количества и состава.

  При страховании ценностей от огня, кражи  и других опасностей страхователь обязан немедленно, как только это станет ему известно, сообщить страховой  компании обо всех существенных изменениях в принятом на страхование риске. В частности, это могут быть переход застрахованных ценностей к другому лицу, передача в залог, перемещение и т.д. При продаже или передаче в залог части страхуемых ценных бумаг в договор страхования следует внести соответствующие изменения, или он должен быть расторгнут. Если договор страхования расторгается по соглашению сторон или уменьшается страховая сумма, то часть выплаченной разовой премии возвращается страхователю. Часть премии, подлежащая возврату по соглашению сторон, устанавливается в процентном отношении к страховой премии или в фиксированной сумме, с учетом выполнения страхователем условий страхования, согласованных в договоре.

  Страхователь  обязан немедленно принять все необходимые  меры для устранения обстоятельств, повышающих степень риска. Если это  невозможно, то он обязан принять дополнительные меры безопасности, согласованные со страховой компанией.

  В случае существенного повышения  степени риска страховая компания оставляет за собой право либо расторгнуть договор в течение месяца, либо потребовать его перезаключения на условиях, соответствующих степени риска. Если встает вопрос о расторжении договора, то страховщик обязан направить страхователю письменное извещение о своих намерениях за месяц до расторжения.

  В интересах контроля за условиями риска страховая компания имеет право в течение срока действия договора проверять состояние и условия хранения застрахованных ценностей.

  В страховании ценных бумаг, как и  в других формах имущественного страхования, запрещено двойное страхование. Двойное страхование имеет место, если одно и то же имущество застраховано от одного и того же риска у нескольких страховщиков и страховые суммы, вместе взятые, превосходят страховую стоимость имущества. При этом совпадают и сроки действия договора страхования. Запрет на двойное страхование объясняется тем, что оно может быть связано с мошенничеством со стороны страхователя, его намерением дважды получить страховое возмещение за одно и то же имущество.

  Вместе  с тем запрет на двойное страхование  не означает недопустимости неоднократного страхования, когда разные части имущества или разные риски страхуются в разных страховых компаниях. Главный признак двойного страхования — превышение суммы страховок над страховой стоимостью. Чтобы избежать двойного страхования и держать процесс под контролем, страховая компания обычно обусловливает в договоре, что страхователь обязан информировать ее обо всех договорах страхования в отношении данного имущества, заключенных с другими страховщиками.

  Часто запрет на двойное страхование формулируется  в договоре еще жестче. Страховщик ставит условием страхования, чтобы  данное имущество не страховалось одновременно в других страховых компаниях. Если при наступлении страхового случая это вдруг выявляется, то страховщик оставляет за собой право вообще не выплачивать страхового возмещения.

  Для того чтобы своевременно получить страховое  возмещение при наступлении страхового случая, страхователь должен выполнить ряд обязательств. На первый взгляд некоторые из них могут казаться формальными, но на самом деле каждое имеет большое значение. В частности, страхователь должен незамедлительно сообщить страховой компании о происшествии. Обычно устанавливается срок, например, не более пяти суток с того момента, как он узнал о страховом событии. Дело в том, что при длительных сроках теряются или уничтожаются улики и бывает трудно понять первопричину возникшего ущерба.

  Страхователь  должен принять все необходимые  меры для предотвращения и устранения причин, способствующих возникновению дополнительного ущерба. Конечно, это возможно в случае, если страхователь или его представители присутствуют на месте события. Их поведение вообще является очень показательным для страховщика. Например, если произошел взрыв, начался пожар, а доступ к хранилищам ценностей остается открытым и не принимаются меры по их спасению, то это может навести на мысль о преднамеренности. Исходя из тех же соображений, страхователь должен предоставить представителям страховой компании возможность провести осмотр и обследование поврежденного имущества, расследование причин и размера убытка.

  Факт страхового случая обязательно должен быть оформлен документально органами пожарной охраны, внутренних дел и т.д. При этом составляется опись поврежденного, погибшего или утраченного имущества с указанием его стоимости на день страхового события. Акт о страховом случае и заявление страхователя о возмещении ущерба нужно как можно быстрее представить в страховую компанию.

  Не  следует смешивать заявление о возмещении ущерба и информирование страховой компании о страховом случае. Представитель страховой компании выезжает на место происшествия, узнав об этом по телефону, и одновременно идет оформление необходимых документов, чтобы начать финансовое урегулирование страхового случая.

  Самый трудоемкий документ — опись поврежденных, погибших и утраченных ценных бумаг. При необходимости к его составлению могут быть привлечены независимые эксперты, поскольку речь идет о доказательстве факта наличия имущества на месте на момент страхового события и о его современной стоимости. Расходы по составлению описей и оплате труда экспертов несет страхователь, но по соглашению сторон это может сделать и страховщик, удержав потом из причитающейся суммы возмещения соответствующую часть.

  Возмещение  выплачивается после того, как  полностью установлены причины  убытка и его размеры. Если какая-то часть убытка не подтверждается документами, то страховая компания имеет право отказать в выплате части убытка, не подтвержденной документами. 

Мотивы  для страхования  ценных бумаг достаточно многочисленны и разнообразны. Если инвестор вкладывает средства в застрахованный портфель ценных бумаг, то он получает большую уверенность в сохранении ценности этого пакета, будет меньше беспокоиться о финансовых резервах в случае ущерба, легче и на более выгодных условиях может получить ссуду и т.д. В страховании ценных бумаг заинтересованы и брокеры, осуществляющие посреднические услуги в этом виде бизнеса, и также фондовые биржи, поскольку застрахованные ценные бумаги имеют большую финансовую устойчивость.

  На  страховом рынке, помимо его двух главных фигур — страховщика  и страхователя, действует еще  множество посредников. К числу  таких посредников относятся  брокеры, и на них также распространяется деятельность страховых компаний. Биржевой брокер является центральной посреднической фигурой в биржевых операциях.

  Один  из важных принципов  страхования гласит, что при осуществлении страховой операции ни страховщик, ни страхователь не должны получить прибыли от наступления страхового случая.