Денежные системы в эпоху империализма и в настоящее время

Фактором, препятствующим нормальному функционированию системы  золотого монометаллизма, является крайняя  неустойчивость платежных балансов.

Рост внешней  задолженности колониальных и зависимых  стран увеличивает бремя их платежей империалистическим странам и ведет  к дефицитности их платежных балансов, а крайне неравномерное распределение  мировых золотых запасов препятствует покрытию этого дефицита вывозом  золота.

Резкое обострение экономических кризисов отражается и на платежных балансах империалистических стран, которые в периоды острых кризисов внезапно лишаются большой  части своих золотых запасов, что подрывает возможность бесперебойного размена знаков стоимости на золото и порождает тенденцию воспрепятствовать  свободному вывозу золота или даже совершенно запретить его Экономическая  теория: учебник для вузов/ Под ред. В.Д Камаева. - М.: ВЛАДОС, 2004. с. 351..

Однако в течение  некоторого периода факторы, подрывавшие  денежную систему, еще не действовали  с такой силой, чтобы привести ее к краху: до первой мировой войны  система золотомонетного стандарта  продолжала функционировать.

Общий кризис капитализма  привел к краху золотомонетного  стандарта. Прекращение размена  банкнот на золото и запрещение свободного вывоза его, широкое использование  государствами бумажноденежной  эмиссии, громадная инфляция в период и после первой мировой войны - таковы были первые проявления краха  золотомонетного стандарта, порожденного общим кризисом капитализма.

Только с наступлением кратковременного этапа относительной, частичной стабилизации капитализма (1924-1928 гг.) в ряде европейских стран  были предприняты попытки возврата к золотому стандарту. Но в условиях общего кризиса восстановление прежней, «классической» формы золотого монометаллизма со свободной чеканкой золота и свободным  разменом знаков стоимости на золотые  монеты оказалось невозможным.

Вместо довоенного золотомонетного стандарта были введены новые формы золотого стандарта:

1) золотослитковый  стандарт, при котором банкноты  подлежат размену только на  золото в слитках (а не на  золотые монеты), к тому же с  существенными ограничениями; 

2) золотодевизный  стандарт, при котором банкноты  размениваются не непосредственно  на золото, а на валюту других  стран, могущую в свою очередь  быть обмененной на золото. Линева  Т.В. Экономическая теория. - М.: ФИС, 2005. с.239.

Золотослитковый стандарт был введен в Англии (в 1925 г.) и во Франции (в 1928 г.), большинство  же стран, включая Германию (в 1924 г.), Австрию, Данию, Норвегию и др., ввело  у себя золотодевизный стандарт.

Одной из причин перехода к новым формам золотого стандарта явилась крайне обострившаяся  после первой мировой войны неравномерность  распределения мировых запасов  золота. В то время, как доля США в мировом централизованном золотом запасе за период 1913-1924 гг. возросла с 31,7 до 46%, доля европейских стран упала с 49,3 до 34%. Узость золотой базы денежного обращения в ряде капиталистических стран исключала возможность возобновления чеканки золотой монеты и восстановления золотомонетного стандарта. Это в особенности относится к таким странам, как Германия и Австрия.

Другой причиной перехода к новым формам золотого стандарта было стремление государств к централизации золота как важного военно-финансового ресурса. Поэтому даже те европейские государства, которые к моменту проведения ими послевоенных денежных реформ обладали сравнительно крупными золотыми запасами (Англия и Франция), приняли меры к тому, чтобы заранее централизовать эти запасы, изъять золото из обращения и держать его в состоянии боевой готовности в центральных банках.

Новые формы  золотого стандарта не имели той  устойчивости, как довоенная система  золотомонетного стандарта, и были проявлением глубокого кризиса  денежной системы.

Во-первых, золотослитковый  и золотодевизный стандарт представляли собой золотой стандарт без золотого обращения, следовательно, являлись урезанным  золотым стандартом.

В то время как  при золотомонетном стандарте золото выполняло все функции денег, при золотослитковом и золотодевизном стандартах оно было лишено возможности  выполнять одну из важнейших функций - функцию средства обращения.

При золотом  обращении количество денег в  обращении стихийно приспособляется  к потребностям оборота в деньгах - путем перехода денег из обращения  в сокровище и наоборот; ликвидация же свободной чеканки золота и  отмена золотого обращения нарушили стихийный механизм регулирования  денежного обращения.

Во-вторых, при  новых формах золотого стандарта  размен банкнот на золото был весьма ограничен. Так, при золотослитковом  стандарте банкноты подлежали размену  лишь при условии предъявления их на крупную сумму: в Англии - на сумму  эквивалентную 400 тройским унциям золота (т.е. 12,4 кг), что составляло около 1 700 ф. ст., во Франции - на сумму не менее 215 тыс. франков или около 12,7 кг чистого  золота.

Что касается золотодевизного  стандарта, то при нем непосредственное превращение банкнот в золото становилось вообще невозможным, так  как в качестве посредствующего  звена между банкнотами и золотом  выступала иностранная валюта. Таким  образом, новые формы золотого стандарта  урезали обратимость банкнот  в золото, что ослабило устойчивость денежной системы.

В-третьих, широкое  распространение золотодевизного  стандарта означало установление валютной гегемонии одних капиталистических  стран над другими: доллар и фунт стали основой ряда валют, что  было в интересах американского  и английского империализма. Однако вместе с тем система золотодевизного  стандарта таила в себе большие  опасности, как для зависимых  валют, так и для валют-гегемонов. С одной стороны, всякий подрыв устойчивости валют-гегемонов неизбежно вел  и к подрыву валют стран  золотодевизного стандарта, обеспечением которых служили эти валюты-гегемоны. С другой стороны, накопление резервов иностранной валюты в странах  золотодевизного стандарта было потенциальной угрозой и для  валют-гегемонов, поскольку эти страны могли истребовать часть золотого запаса Англии и США. Неустойчивость новых форм золотого стандарта обнаружилась через несколько лет после  их введения.

3.2. Современные денежные  системы

Мировой экономический  кризис 1929-1933 гг. породил мировой  валютный кризис, в результате которого золотослитковый и золотодевизный стандарты потерпели крах. В мире начинают функционировать денежные системы, построенные на обороте неразменных кредитных денег.

С тех пор  в странах существуют системы  банкнотного и бумажноденежного обращения при отсутствии свободного размена знаков стоимости на золото.

Разумеется, и  при этих системах роль всеобщего  эквивалента продолжает играть золото, а неразменные банкноты и бумажные деньги являются знаками золота, замещающими  его только в функциях средства обращения  и платежа.

Однако в отличие  от системы золотого монометаллизма, при которой знаки стоимости  являются представителями фиксированного, обозначенного на них количества золота и всегда могут быть обменены на него, при системе неразменного банкнотного или бумажноденежного обращения знаки стоимости являются представителями все уменьшающегося количества золота. Это связано с  тем, что неразменные банкноты и  бумажные деньги подвержены инфляции.

В отличие от относительно устойчивой системы золотого монометаллизма, системы неразменного банкнотного и бумажноденежного обращения неустойчивы. При этих денежных системах количество денег  в обращении превышает потребности  оборота, причем деньги резко обесцениваются под влиянием их избыточного выпуска.

Для всех денежных систем, основанных на обороте кредитных  денежных знаков, характерно:

- вытеснение  золота, как из внутреннего, так  и внешнего оборотов и оседание  его в золотых резервах (в основном  в банках); золото при этом по-прежнему  выполняет функцию сокровища; 

- выпуск наличных  и безналичных денежных знаков  на основе кредитных операций  банков;

- развитие безналичного  денежного оборота и сокращение  налично-денежного оборота (в  среднем в мировой экономике  соотношение между наличным и  безналичным оборотами составляет 1:3);

- создание и  развитие механизмов денежно-кредитного  регулирова-ния денежного оборота со стороны государства Федин С.В. Основы экономики. - М.: Экономика, 2004. с. 166..

Существуют две  разновидности денежных систем, основанных на обороте кредитных денежных знаков.

Первая разновидность  свойственна административно-распределительной  системе экономики. Она имеет  сле-дующие характерные черты:

- Сосредоточение  денежного оборота (как безналичного, так и наличного) в едином  государственном банке. 

- Законодательное  разграничение денежного оборота  на безналичный и наличный  обороты. При этом безналичный  оборот, как правило, обслуживает  распределение средств производства, а наличный оборот - распределение предметов потребления и услуг.

- Обязательность  хранения денежных средств предприятий на счетах в государственном банке. Лимитирование (установление предельной суммы) остатка наличных денег в кассах предприятий.

- Нормирование  государством расходов предприятий  из получаемой ими выручки  наличными деньгами.

- Прямое директивное  планирование денежного оборота  и его составных элементов  как составной части общей  системы' государственного планирования.

- Централизованное  директивное управление денежной  системой.

- Выпуск денег  в хозяйственный оборот в соответствии  с выполнением государственного  плана экономического развития.

- Сочетание товарного  и золотого обеспечения денежных  знаков при приоритете товарного. 

- Законодательное  установление масштаба цен и  валютного курса национальной  денежной единицы. 

Такого типа денежные системы существовали в  странах социалистического лагеря до его распада.

В большинстве  стран современного мира используется вторая разновидность денежных систем, основанных на обороте кредитных  денежных знаков.

Эта разновидность  свойственна странам с рыночной экономикой. Характерные черты такого типа денежной системы следующие:

- Децентрализация  денежного оборота между разными  банками. 

- Разделение  функции выпуска безналичных  и наличных денежных знаков  между разными звеньями банковской  системы. Выпуск наличных денег  осуществляют центральные государственные  банки, выпуск безналичных денег  - коммерческие банки, находящиеся  в разных формах собственности. 

- Создание и  развитие механизма государственного  денежно-кредитного регулирования. 

- Централизованное  управление денежной системой  через аппарат государственного  центрального банка. 

- Прогнозное  планирование денежного оборота. 

- Тесная взаимосвязь  безналичного и наличного денежных  оборотов при приоритете безналичного  оборота. 

- Наделение центрального  банка страны относительной самостоятельностью  по отношению к решениям правительства. 

- Обеспечение  денежных знаков активами банковской  системы (золото, драгоценные металлы,  товарно-материальные ценности, ценные  бумаги).

- Выпуск денежных  знаков в хозяйственный оборот  в соответствии с государственными  концепциями денежно-кредитной политики.

- Система рыночного  установления валютного курса  на основе «корзинки» валют  Бункина М. К., Семенов В. А. Макроэкономика. Учебное пособие. - М.: Форум, 2004. с. 205..