Государственный кредит

 

Таблица 4

Оценка  финансовой устойчивости, отн.ед.

 

Таблица 5

Оценка  эффективности (оборачиваемости)

 

Таблица 6

Оценка  рентабельности

 

     Далее проводится классификация заемщиков  по уровню кредитоспособности (см. табл. 7).

     Таблица 7

Классификация заемщиков по уровню кредитоспособности

 

     Дается  рейтинговая оценка предприятия-заемщика в зависимости от класса предприятия  по уровню кредитоспособности (табл. 8).

     Рейтинговая оценка предприятия-заемщика является завершающим этапом анализа кредитоспособности. Рейтинг определяется в баллах. Сумма баллов рассчитывается путем умножения классности каждого коэффициента (Кал, Ксл, Ктл, Ка) на его долю (соответственно 30, 20, 30, 20 %) в совокупности (100 %).

     К первому классу относятся заемщики с суммой баллов от 100 до 150, ко второму  – от 151 до 250, к третьему – от 251 до 300. Первоклассным по кредитоспособности заемщикам коммерческие банки могут  открывать кредитную линию, выдавать в разовом порядке ссуды без  обеспечения.

     Кредитование  второклассных ссудозаемщиков осуществляется банками в обычном порядке, т.е. при наличии соответствующих  обеспечительских обязательств (гарантий, залога и т.д.). 

       Предоставление  кредитов клиентам третьего класса связано  для банка с серьезным риском. Таким клиентам в большинстве случаев кредитов не выдают, а если и выдают, то размер предоставляемой ссуды не должен превышать размера уставного фонда.   

Таблица 8

Рейтинговая оценка предприятия-заемщика

 

     Как видно из данных табл. 8 сумма баллов в 2009 г.равна 220 баллам, а в 2010 г. равна 270 баллам. Следовательно, ЗАО «Марийское» может быть отнесено ко второму классу в 2009 г. и к третьему классу в 2010 г.. Кредитование второклассных ссудозаемщиков осуществляется банками в обычном порядке, т.е. при наличии соответствующих обеспечительских обязательств (гарантий, залога и т.д.).  Предоставление кредитов клиентам третьего класса связано для банка с серьезным риском.

     В процессе принятия решения о выдаче кредита, помимо рейтинговой оценки, целесообразно сделать прогноз  возможного банкротства предприятия-заемщика, т.е. «Z-анализ» по Альтману.

Уравнение Z-оценки представлено следующим образом:

Z = 1,2Х1 + 1,4Х2 + 3,3 Х3 + 0,6 Х4 + 1,0 Х5,                         (1)

       Если Z < 1,8, то вероятность банкротства  очень высока;

     при 1,81 < Z < 2,7 – вероятность банкротства  средняя;

     2,8 < Z < 2,9 – банкротство возможно;

     Z > 3,0 – вероятность банкротства  очень мала.

     Уровень коэффициентов (Х1, Х2, Х3, Х4, Х5), необходимых  для «Z-анализ» по Альтману, представлен в табл. 9.

     Таблица 9

Рейтинговая оценка предприятия

 

     Z2009 = 1,2*0,95 + 1,4*0 + 3,3 *0,001 + 0,6 *2,03+ 1,0 *1,22 = 1,14+0,0033+1,548+1,22 = 3,9113

     Z2010 = 1,2*0,55 + 1,4*0 + 3,3 *0,02 + 0,6 *2,03 + 1,0 *1,2 = 0,66+0,066+1,218+1,2 = 3,144

     В нашем примере вероятность банкротства  мала.                                              
 

2.2. Оценка кредитоспособности  физических лиц 

     Подходы, изложенные в настоящей методике, распространяются на:

     1) оценку финансового положения  заемщиков – физических лиц  на момент выдачи ссуды (кроме  ссуд, входящих в портфель однородных  ссуд),

     2) оценку финансового положения  заемщиков в процессе его мониторинга  по ссудам, не включенным в  портфели однородных ссуд (и/или  портфели однородных условных  обязательств кредитного характера).

     Оценка  финансового положения физического  лица производится на основании:

     1) Справки с места работы о доходах физического лица за последние шесть месяцев, заверенной работодателем (по форме работодателя или по форме банка);

     2) Документов, подтверждающих наличие  иных доходов в т.ч. доходов  от продажи имущества за счет  которых будет производиться  возврат кредита;

     3) Информации, указанной в Анкете;

     4) При наличии у Банка сомнений  в отношении Клиента список  документов может быть расширен [12, c. 33].

     В случае если возврат кредитных ресурсов, согласно заявлению заемщика, будет  производиться за счет постоянных источников дохода, проводится следующая оценка платежеспособности, показанная в приложении 8.

     Следовательно, в таблице осуществляется учет всех расходов и доходов заемщика на момент подачи заявки на кредит, а так же прожиточный минимум по РМЭ.

     В случае если возврат кредита, согласно заявлению заемщика будет производиться  за счет реализации имущества заемщика (в т.ч. вкладов), то размер дохода Заемщика определяется как сумма дохода согласно справки с места работы и дохода от продажи имущества (суммы вклада). При этом в качестве дохода от продажи  имущества принимается рыночная стоимость имущества, подтвержденная оценочной компанией, аккредитованной  в Банке либо ответственным сотрудником  Банка.

     На  основе предоставленных Клиентом документов проводится следующая оценка платежеспособности (см. приложение 1).

     Таблица в приложении 1 показывает сумму  единовременного платежа и размер основного, который заемщик погашает при помощи этой суммы.

     На  основании этих таблиц составляется рейтинговая оценка финансового  результата заемщика (приложение 2).

     В случае, если возврат кредита, согласно заявлению заемщика, будет производиться  за счет реализации имущества заемщика (в т.ч. вкладов), то количество баллов, присвоенных согласно расчету по параметру Дч и количество баллов, присвоенных согласно расчету по параметру Д_ос.долг суммируется [12, c. 39].

     Определение финансового результата при наличии  факторов риска представлено в приложении 3.

     На  основании совокупной бальной оценки, полученной при расчете в соответствии с таблицей «Финансовый результат», делается вывод финансовом положении  Заемщика в соответствии с таблицей в приложении 4.

     В зависимости от количества баллов банк оценивает финансовое положение заемщика: «хорошее», «среднее» или «плохое». Затем составляется профессиональное суждение.

     Пример: рассмотрение заявки на кредит в размере 50 тысяч рублей Иванову Ивану  Ивановичу банком формируется профессиональное суждение о финансовом положении  заемщика.

     Таблица 1 - Анализ финансового положения  заемщика.

     1) Информация о Заемщике:

 

     2) Определение баллов по таблице  «Финансовый результат»