Анализ имущественного положения

Анализ имущественного положения 

Имущественное положение – это сумма средств  компании и их источников по их видам. В оценке имущественного положения  применяется ряд показателей, рассчитываемых по данным бухгалтерской отчетности. На основании показателей имущественного положения можно сделать вывод о его качественном изменении, структуре хозяйственных средств и их источников. 

При анализе  имущественного положения на основе формы №1 бухгалтерской отчетности рассчитываются показатели, его характеризующие, определяется их изменение за год и за ряд лет. К данным показателям относятся:

1. Величина капитала  компании (К) – сумма хозяйственных  средств, находящихся в распоряжении  организации. Она равна итогу  бухгалтерского баланса - нетто:

 К = итог  баланса 

2. Собственный капитал (СК) – собственные средства предприятия на определенную дату, которые определяются по итогу раздела №3 баланса:

 СК = итог  раздела 3, стр. 490 

3. Собственные  оборотные средства (СОС) – величина  собственных средств, которые  находятся в обороте. Они определяются путем прибавления к собственному капиталу (СК) долгосрочных обязательств (ДО) и вычитания суммы долгосрочных активов (ДА):

 СОС = СК + ДО – ДА

 СОС = стр. 490 – стр. 190 

 Этот же  показатель можно рассчитать  как разность между мобильными (текущими) активами (ТА) и текущими обязательствами (ТО):

 СОС = ТА  – ТО 

4. Привлеченный  капитал (ПК) – это сумма долгосрочных (ДО) и текущих обязательств (ТО). Он характеризует размер задолженности  предприятия на отчетную дату:

 ПК = ДО + ТО

 ПК = стр. 590 + стр. 610 + стр. 620 + стр. 660 

5. Текущие активы (ТА), или «мобильные активы», «оборотные  средства», – характеризуют средства, находящиеся в запасах, затратах, денежных средствах и в дебиторской  задолженности, т.е. итог раздела  №2 бухгалтерского баланса:

 ТА = раздел  №2, стр. 290 

 Мобильными  активами они называются потому, что в отличие от основных  средств и других внеоборотных  активов могут быть быстрее,  чем другие активы, возвращены  в виде денежных средств для  расчетов с должниками.

6. Текущие обязательства (ТО) или краткосрочные обязательства, – это задолженность, которую следует погасить в течение года. К этой задолженности относятся краткосрочные займы и кредиты:

 ТО = стр. 610 + стр. 620 

7. Долгосрочные  активы (ДА), их приятно называть «иммобилизованные активы» – это сумма основных средств и прочих внеоборотных активов, которые в отличие от оборотных средств (мобильных активов) обращаются медленнее и определяются по итогу первого раздела актива баланса:

 ДА = итог  раздела 1, стр. 190 

8. Долгосрочные  обязательства (ДО) – это кредиты  и займы, полученные на длительный  период – более одного года. Они показываются в пассиве  баланса в разделе №4:

 ДО = итог  раздела 4, стр. 590  

Анализируя имущественное  положение предприятия также  необходимо оценить состояние используемых основных средств. Для этих целей рассчитываются следующие показатели:

коэффициент износа;

коэффициент обновления;

коэффициент выбытия.

1. Коэффициент  износа основных средств (Кизн) характеризует долю стоимости  основных средств, списанную на  затраты в предшествующих периодах, в первоначальной стоимости и  рассчитывается по формуле:

 Кизн = Накопленный  износ / Первоначальная стоимость  основных средств  

Дополнением этого  показателя до 100 % (или единицы) является коэффициент годности основных средств. Так как данные показатели довольно часто используются для характеристики состояния основных средств, необходимо сделать некоторые замечания. Во-первых, нельзя не указать на некоторую условность этих показателей. Причина тому – зависимость коэффициента износа и коэффициента годности от выбранного метода начисления амортизации. 

Иными словами, коэффициент износа не отражает фактической  изношенности основных средств, так же как и коэффициент годности не дает точной оценки их текущего состояния. 

Несмотря на условность этих показателей, они имеют  определенное аналитическое значение. Так, принято считать, что значение коэффициента износа более чем 50 % а, следовательно, коэффициента годности менее 50 % является нежелательным. 

Более объективную  оценку данного показателя можно  получить, сравнив его значение по конкретному предприятию со значением  данного показателя у конкурентов  или со средним значением коэффициента износа в отрасли.

2. Коэффициент  обновления основных средств  (Кобн) определяет часть имеющихся  на конец отчетного периода  основных средств, которая составляет  новые основные средства и  рассчитывается по формуле:

 Кобн = Стоимость  поступивших основных средств за период / Первоначальная стоимость основных средств на конец периода 

3. Коэффициент  выбытия (Квыб) показывает, какая  часть основных средств, с которыми  предприятие начало деятельность  в отчетном периоде, выбыла  по различным причинам. Формула расчета данного показателя следующая:

 Квыб = Стоимость  выбывших основных средств за  период / Первоначальная стоимость  основных средств на конец  периода  

Важным показателем  оценки имущества является коэффициент  реальной стоимости имущества (Кр) (реальной стоимости основных и материальных оборотных средств в имуществе предприятия). Он определяет, какую долю в стоимости имущества составляют средства производства. По существу, этот коэффициент определяет уровень производственного потенциала предприятия, обеспеченность производственного процесса средствами производства. Он рассчитывается по следующей формуле: 

Кр = (ОС + ЗАП + НЗП + МБП) / итого активов 

где, ОС – суммарная  величина основных средств по остаточной стоимости, ЗАП – суммарная величина производственных запасов, НЗП – суммарная величина незавершенного производства, МБП – суммарная величина МБП по остаточной стоимости. 

На основе данных хозяйственной практики нормальным считается ограничение, когда реальная стоимость имущества составляет более 0,5 от общей стоимости активов.