Автор работы: a************@gmail.com, 26 Ноября 2011 в 18:15, реферат
Государство на российском рынке ценных бумаг выступает в качестве:
• эмитента при выпуске государственных ценных бумаг;
• инвестора при управлении крупными портфелями акций промышленных предприятий;
• профессионального участника при торговле акциями в ходе приватизационных аукцинов;
• регулятора при написании законодательства и подзаконных актов;
Министерство сельского хозяйства РФ
ФГБОУ
ВПО
«Тверская
государственная сельскохозяйственная
академия»
Экономический
факультет
Реферат
По
дисциплине «Финансы и кредит»
На тему:
«Государственное регулирование
российского рынка ценных бумаг»
Выполнила: Кузьмина
У.В. студентка 41 группы
Тверь – Сахарово 2011
Государство на российском рынке ценных бумаг выступает в качестве:
• эмитента при выпуске государственных ценных бумаг;
• инвестора при управлении крупными портфелями акций промышленных предприятий;
• профессионального участника при торговле акциями в ходе приватизационных аукцинов;
• регулятора при написании законодательства и подзаконных актов;
•
верховного арбитра в спорах между
участниками рынка через
• государственные и иные нормативные акты;
• государственные органы регулирования и контроля. Формы государственного управления рынком можно разделить на:
• прямое, или административное, управление;
• косвенное, или экономическое, управление. Прямое, или административное, управление рынком ценных бумаг со стороны государства осуществляется путем:
1)
установления обязательных
2) регистрации участников рынка и ценных бумаг, эмитируемых ими;
3)
лицензирования
4)
обеспечения гласности и
5)
поддержания правопорядка на
рынке. Косвенное, или
• систему налогообложения;
• денежную политику;
• государственные капиталы;
• государственную собственность и ресурсы.
Структура органов
Федеральная комиссия по рынку
ценных бумаг имеет много
Министерство финансов РФ —
министерство в составе
Центральный банк РФ — федеральный орган, действующий на основании закона, регистрирует выпуски ценных бумаг кредитных организаций, осуществляет операции и регулирует порядок осуществления кредитными организациями операций на открытом рынке ценных бумаг, ломбардного кредитования и переучета векселей, устанавливает и контролирует антимонопольные требования к операциям на рынке ценных бумаг кредитных организаций, регулирует деятельность на рынке ценных бумаг клиринговых организаций и организаций, производящих безналичные расчеты по сделкам с ценными бумагами, контролирует экспорт и импорт капитана.
Государственный комитет по антимонопольной политике устанавливает антимонопольные правила и осуществляет контроль за их исполнением.
Постановления Правительства
Положения и постановления,
Государственное регулирование рынка ценных бумаг ведется в целях обеспечения публичных интересов общества и частных интересов субъектов, действующих на рынке, защиты их прав и законных интересов, создания единых правил функционирования данного вида рынка. Кратко охарактеризуем основные направления государственного регулирования.
1.
Нормативное регулирование
2.
Создание специального органа
государственного
Федеральная комиссия создает свои территориальные органы, действующие на основании Положений о них.
Функции ФКЦБ определены статьей 42 Закона о РЦБ. К ним относятся:
осуществление разработки основных направлений развития рынка ценных бумаг;
утверждение стандартов эмиссии ценных бумаг, проспектов эмиссии ценных бумаг эмитентов;
разработка и утверждение единых требований к правилам осуществления профессиональной деятельности с ценными бумагами;
установление требований к операциям с ценными бумагами, норм допуска ценных бумаг к публичному размещению, обращению, котированию, листингу;
установление обязательных требований к порядку ведения реестра;
установление
порядка и осуществление
контроль за соблюдением субъектами рынка ценных бумаг законодательства;
создание
общедоступной системы
иные функции.
3. Лицензирование профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг. Профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг осуществляется профессиональными участниками на основании лицензии, выданной ФКЦБ или иным лицензирующим органом, получившим генеральную лицензию от ФКЦБ.
Порядок и условия лицензирования определяются Порядком лицензирования отдельных видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг (утв. Постановлением ФКЦБ от 15 августа 2000 г., с изменениями от 21 марта 2001 г.) и действующими в части, не противоречащей данному акту, Положением о лицензировании различных видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг РФ (утв. Постановлением ФКЦБ от 23 ноября 1998 г. № 50), Положением о лицензировании деятельности по ведению реестра владельцев именных ценных бумаг (утв. Постановлением ФКЦБ от 19 июня 1998 г. № 24, с изм. и доп.), и др.
Данные
акты устанавливают общие
минимального размера собственного капитала участника. Например, минимальный размер собственного капитала брокера не может быть менее 420 000 руб., дилера - не менее 670 000 руб.;
наличия квалификации и стажа работы для единоличных исполнительных органов, руководителей и специалистов, отсутствия у этих лиц судимости в сфере экономики;
наличия в штате не менее одного специалиста по каждому виду осуществляемой профессиональной деятельности;
иных условий выдачи лицензии.
Помимо общих требований, установлены особенности лицензирования брокерской, дилерской деятельности и деятельности по управлению ценными бумагами.
Для получения лицензии соискатель обращается в ФКЦБ. ФКЦБ в срок не более 30 дней со дня регистрации полного комплекта документов принимает решение о выдаче лицензии или об отказе в ее выдаче. Законодательством предусмотрены основания для отказа в выдаче лицензии, а также порядок ее продления, приостановления, аннулирования.
4.
Лицензирование
5.
Аттестация специалистов рынка
ценных бумаг. Ее проведение
регулируется Положениями о
6.
Регулирование информационного
обеспечения рынка ценных
указывать
в рекламе недостоверную
указывать в рекламе предполагаемый размер доходов по ценным бумагам и прогнозы роста их курсовой стоимости;
использовать
рекламу в целях
7.
Регулирование отношений,
Информация о работе Государственное регулирование российского рынка ценных бумаг