Мировой финансовый кризис и его последствия в России

Мировой финансовый кризис и его последствия в  России 

Марченкова О.О. 

Слово «кризис» в 2008-2009 годах звучало, наверное, чаще любого другого слова. И сейчас как никогда  важно владеть актуальной информацией  об экономическом кризисе. Необходимо понять, что полезного можно извлечь  из сложившейся ситуации, когда и  какое решение стоит принять, чтобы правильно и вовремя  среагировать на те или иные изменения в работе, политике, экономике, обществе. Многие эксперты дают абсолютно противоположные оценки тем или иным тенденциям развития ситуации, связанной с мировым кризисом. Например, генеральный директор Конфедерации британской промышленности Джон Кридленд считает, что в 2010 году экономика начнёт медленно расти. По мнению аналитиков BofA-Merrill Lynch, основными факторами роста российского ВВП в 2010г. станут высокие цены на нефть и приток капитала в страну в объеме 40 млрд долл. Кроме того, позитивный вклад внесут меры фискального стимулирования и возобновление кредитования российской экономики во втором полугодии 2010г. Однако, существуют и более пессимистические версии. Например, русский экономист и аналитик Михаил Муравьев считает, что настоящий кризис ещё впереди. 

Пока, на мой взгляд, ясно одно – мировой кризис на сегодняшний  день продолжается. Подтверждением этого  факта является рост цен. По данным Росстата, инфляция в России в первом квартале 2010 года составила 3,2 %. С начала 2010 года цены на продукты питания в  России росли в три с половиной  раза быстрее, чем в Европе — 4,1 % против 1,2 %. 

Финансовый кризис  - это рост увольнений в коммерческих и государственных структурах. Это  неуверенность в завтрашнем дне  каждого человека. Он проявляется  в повышении цен на продовольствие и недвижимость. 

Финансовый кризис – это целый комплекс экономических  явлений, синдром, основными симптомами которого являются - инфляция, нарастающий  кризис ликвидности, а также курсовое падение или даже девальвация  рубля (или другой местной валюты). 

Анализируя споры  аналитиков о причинах кризиса, я  могу отметить, что мировая экономика  рушится в результате своего несовершенства. И выражается оно, прежде всего, в  несовершенстве мировой банковской системы, поскольку приоритетной задачей  современных банкиров стала спекуляция, а не анализ рисков. 

 Очевидно, что  причина кризиса – это серьёзный  изъян, который делает экономическую  систему слабой по отношению  к любым факторам, оказывающим  воздействие на неё. 

Среди причин финансового  кризиса можно выделить три основных. 

Во-первых, это специфические  проблемы американской экономики. Прежде всего, имеется в виду проведение в США проциклической политики после рецессии 2001 года, когда в условиях экономического роста страна продолжала наращивать бюджетный дефицит. 

Во-вторых, это системные  и фундаментальные проблемы современного экономического развития. За последние  пять лет беспрецедентные темпы  экономического роста позволили  на четверть увеличить мировой ВВП. В ходе такого подъёма накапливаются  системные противоречия, невидимые  из-за роста благосостояния. Действительно, сегодня очевиден тот факт, что  сто лет назад капитал двигался из центра на периферию, а теперь развивающиеся  рынки стали центрами сбережения, а США и другие развитые страны преимущественно потребителями. 

В-третьих, существуют и специфические причины развёртывания  кризиса в России. Внешне всё выглядит парадоксально: кризис стремительно распространился  в стране, отличавшейся особенно благоприятной  макроэкономической ситуацией, которая  характеризовалась двойным профицитом  (бюджета и платёжного баланса), что  стало фактором привлечения иностранного капитала в Россию. Однако произошло  падение фондового рынка. 

В условиях мирового финансового кризиса российское правительство стремится поддержать население. Здесь важен выбор  мер стимулирующей политики, чтобы  помощь получали именно те, кто в  ней действительно нуждается, а  бюджетные расходы не приводили  к дополнительному росту инфляции. Сегодня антикризисную политику РФ трудно охарактеризовать однозначно, поскольку власти по-прежнему проявляют  сдержанность, когда речь заходит  о бюджетной поддержке экономики, но в области нефинансовых стимулирующих  мер активность властей беспрецедентна. 

Среди слабых сторон указанной политики, во-первых, следует  отметить неэффективность механизма  государственных гарантий. Они так  и не превратились в массовый инструмент поддержки: из зарезервированных за ними в бюджете прошлого года 300 млрд рублей до получателей добралось в лучшем случае 100 миллиардов. Во-вторых, согласно антикризисной программе, при модернизации финансовой системы предполагается задействовать пенсионную и страховую системы как источники длинных денег. Однако данная мера, по сути, является бесполезной, поскольку страхование жизни в России находится в зачаточном состоянии, а пенсионная система накапливает лишь будущие обязательства. Среди сильных сторон антикризисной политики РФ следует отметить увеличение количества мероприятий по стимулированию инноваций (развитие спроса на инновации со стороны крупного бизнеса; меры по финансовой поддержке тех, кто уже ведет НИОКР и разрабатывает новую продукцию; стимулирование создания новых инновационных компаний). Кроме того, основные усилия будут направлены на выполнение в полном объеме социальных обязательств государства перед населением и на развитие человеческого потенциала. Одной из основных задач является сохранение и наращивание промышленного и технологического потенциала. 

При разработке антикризисных  программ необходимо учитывать накопленный  мировой опыт борьбы с кризисами. Он свидетельствует о том, что  помощь должна предоставляться лишь тем компаниям и банкам, которые  испытывают временные трудности, но сохраняют платёжеспособность. Практика доказывает, что неизбирательное  представление государственной  поддержки предприятиям и банкам безотносительно к состоянию  их балансов не ускоряет выход из кризиса  и не смягчает его последствия. 

Мировой финансовый кризис выявил необходимость осуществления  совместных скоординированных действий со стороны правительств развитых и  развивающихся стран по его преодолению. Об этом, в частности, говорится в  Декларации саммита «Группы 20» по финансовым рынкам и мировой экономике, прошедшего 17 ноября 2008 года в Вашингтоне. В Декларации содержится поручение  правительствам стран «Группы 20»  и экспертному сообществу подготовить  предложения по совместным действиям, направленным на преодоление мирового кризиса. Среди мер, которые необходимо осуществить в среднесрочной  перспективе, следует выделить следующие: 

- выработка новых  правил регулирования финансовых  рынков, а также требований к  макроэкономическим параметрам  развития стран; 

- расширение финансовых  возможностей МВФ, в настоящее  время недостаточных для решения  задач в кризисной ситуации; 

- создание единой  системы регулирования деятельности  рейтинговых агентств; 

- создание в финансовой  сфере новой международной организации  (либо преобразование одной из  действующих), члены которой придерживались  бы единых правил при осуществлении  регулятивной, финансовой, а возможно, и фискальной политике. 

Спад мировой экономики  повлиял на развитие российской экономики. Снижение притока иностранного капитала, падение цен на нефть сказалось  на изменении российских базовых  макроэкономических показателей. Например, в 2009 году наблюдается спад индекса  производства (Таблица 1) и ВВП (Таблица 2). Однако кризис вызвал не только отрицательные, но и положительные изменения  в экономике.  

К отрицательным  последствиям можно отнести следующие: 

- падение цен на  нефть. Возникли проблемы с  инвестированием в этот сектор, а также появился риск замедления  реализации проектов по увеличению  добычи и строительству энергопроводов; 

- произошло сокращение  темпов роста российской экономики.  Например, при росте экономики  в 2007 году на 8,7%, за 9 месяцев 2008 года рост составил 4,9% к соответствующему  периоду прошлого года; 

- 2008 год стал последним  годом прироста трудоспособного  населения. Это создаёт невозможность  реализации экстенсивных проектов  и трудности для Пенсионного  Фонда; 

- сокращение государственных  проектов в области инфраструктуры  и строительства; 

- рост безработицы.  Кризис коснулся уже каждого  предприятия и каждого сотрудника, предприятия сокращают рабочий  день и рабочие недели. Некоторые  компании проводят сокращение  персонала. 

Из положительных  моментов последствий финансового  кризиса в России можно выделить следующие: 

- оживление предпринимательской  инициативы; 

- замещение импортных  товаров отечественными. Данные за первый месяц 2009 года показывают, что снижение импорта существенно превосходит сокращение экспорта из-за замедления внутреннего спроса на импортируемые товары. Так, в январе 2009 года падение физического объема импорта по отношению к январю 2008 года составило 40%, а экспорт за рассматриваемый период уменьшился только на 5,5%. 

- разорение неконкурентоспособных  предприятий и развитие более  эффективных и жизнеспособных; 

- повышение уровня  конкуренции и как следствие,  снижение цен на некоторые  товары. Кризис в России уже  вызвал снижение цен на бензин, на недвижимость и землю. Например, в ноябре 2009 года цены производителей  на автомобильный бензин в  среднем снизились на 2,5%. Удешевление  бензина зафиксировано в 18 субъектах  Российской Федерации (от 11,5% в  Саратовской области до 0,1% в Красноярском  крае). 

Проведённый выше анализ опирался на рассмотрение финансового  кризиса 2008 года, который по праву  можно считать наиболее глубоким и драматичным за последние несколько  десятилетий развития мировой экономики. Известный российский экономист  Михаил Хазин предупреждает, что  нас ждет, возможно, вторая Великая  Депрессия или что-то похуже. Подобные опасения высказывают, помимо Михаила  Хазина, и другие эксперты. Например, Джордж Сорос, известный валютный спекулянт  и филантроп. 

Исследовав последствия  финансового кризиса в России, я могу отметить, что наша страна оказалась неплохо подготовленной к такому повороту событий. Именно сегодня  на фоне происходящего на мировых  рынках хорошо видно, в какой степени  решение накопить золотовалютные резервы, создать резервный фонд и фонд национального благосостояния было правильным. Это позволяет сегодня  российским органам власти управлять  кризисом. Однако не нужно забывать о том, что резервы лишь дают возможность  проводить политику, направленную на ограничение влияния глобального  кризиса на российскую экономику, а  не защищают от него. 

Таким образом, сегодня  перед Правительством России стоит  важная задача – продумать ряд  антикризисных мер во всех сферах общественной жизни и осуществить  их с минимальными потерями для страны и её населения.

Литература

Кудрин А. Мировой  финансовый кризис и его влияние  на Россию. Журнал «Вопросы экономики», №1, 2009 /под общ. ред. Л.И. Абалкина. М.: НП «Редакция ж. «Вопросы экономики», Институт экономики РАН, 2009.

 Кудрин А. Мировой  финансовый кризис и его влияние  на Россию. Журнал «Вопросы экономики», №2, 2009 /под общ. ред. Л.И. Абалкина. М.: НП «Редакция ж. «Вопросы экономики», Институт экономики РАН, 2009.