Макроэкономическая модель IS-LM

РОССИЙСКАЯ ТАМОЖЕННАЯ АКАДЕМИЯ

ФАКУЛЬТЕТ ТАМОЖЕННОГО ДЕЛА

Кафедра экономической теории.

 

 

 

 

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине : «Экономическая теория»

тема: « Макроэкономическая модель IS-LM ».

 

 

 

 

 

 

Подготовил:

Студент 1-ого курса ФТД  Т-113

Давтян Э.Г.

Проверил :

Данилина Л.А.

 

 

05.05.2012

 

Содержание 

Введение……………………………………………………………………………...стр 2

1. Предпосылки  модели IS –LM…………………………………………………..стр 3

2. Равновесие товарного  и денежного рынков………………………………….стр 5

2.1 Кривая IS – кривая  равновесия на товарном рынке……………………....стр 5

2.2 Кривая LM – кривая  равновесия на денежном рынке…………………….стр 7

2.3 Основные уравнения  модели IS-LM………………………………………….стр 9

2.4. Воздействие  кредитно–денежной и бюджетно-налоговой  политики на уровень национального  дохода……………………………………………………………..стр 12

Заключение…………………………………………………………………………стр 17

Список используемой литературы………………………………………………стр 18

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение.

 

Изучение данной темы является достаточно актуальным для современной  экономической науки в силу значимости данной модели для теоретического обоснования  основных положений макроэкономического  равновесия.

Экономисты всегда искали модели, которые бы давали возможность  экономике приблизиться к идеальному состоянию без кризисов безработицы  и инфляции или макроэкономическому  равновесию.

Основой для экономического роста являются инвестиции, то есть вложения в экономику. Но, периодически возникают такие негативные явления  как безработица, снижение уровня жизни  и инфляция.

Модель IS-LM показывает, какие меры необходимо предпринять в изменяющихся условиях экономики под воздействием различных факторов для сохранения макроэкономического равновесия. В модели IS-LM (инвестиции – сбережения, предпочтение ликвидности – деньги) товарный и денежный рынки предстанут как сектора единой макроэкономической системы.

Предмет исследования –  эффективная макроэкономическая государственная  политика.

Объект исследования –  макроэкономическая модель IS-LM.

Целью данной работы является необходимость охарактеризовать модель IS-LM и ее роль для эффективной макроэкономической политики государства.

Достижение данной цели предполагает решение ряда следующих задач:

Осветить предпосылки  модели IS-LM.

Охарактеризовать макроэкономическое равновесие на товарном и денежном рынках.

Показать воздействие  денежной и бюджетно–налоговой политики на равновесный уровень национального  дохода.

Теоретической и методологической основой данной работы послужили  труды отечественных и зарубежных ученых в области макроэкономики.

Методологическую основу исследования составляют общенаучные  методы познания.

В процессе написания нами была использована учебная и монографическая  литература.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Предпосылки модели IS –LM.

 

Модель IS-LM представляет собой  модель совместного равновесия товарного  и денежного рынков.

Она является моделью кейнсианского  типа, описывает экономику в краткосрочном  периоде и служит основой современной  теории совокупного спроса. В модели IS-LM (инвестиции – сбережения, предпочтение ликвидности – деньги) товарный и денежный рынки предстанут как сектора единой макроэкономической системы.

Под товарным рынком подразумеваются  не только рынки потребительских  товаров и услуг, но и рынок  инвестиционных товаров. Спрос на потребительские  товары связан главным образом с  доходом, тогда как на инвестиционные - с процентной ставкой.

Денежный рынок – это  механизм купли-продажи краткосрочных  кредитных инструментов типа казначейских векселей и коммерческих бумаг.

Одна из составляющих макроэкономического  равновесия товарного рынка –  это спрос на инвестиции (предприниматели), другая – предложение сбережений (население).

В общем случае они не совпадают, поэтому макроэкономическое равновесие товарного рынка очень  неустойчиво. Факторы здесь будут  разными: доход домохозяйств, финансовые активы домохозяйств, уровень цен, инфляционные ожидания и ожидания роста доходов, величина задолженности, налоговые  ставки, величина процентной ставки.

Модель IS-LM (или модель Хикса) – модель товарно-денежного равновесия, позволяющая выявить экономические факторы, определяющие функцию совокупного спроса.

Модель позволяет найти  такие сочетания рыночной ставки процента и дохода, при которых  одновременно достигается равновесие на товарном и денежном рынках. Поэтому  модель IS-LM является конкретизацией модели AD-AS. Широкое распространение получила после выхода книги А.Хансена «Монетарная теория и фискальная политика» в 1949 году, тогда её стали также именовать моделью Хикса-Хансена.

Эта модель позволяет:

- показать взаимосвязь  товарного и денежного рынков;

- выявить факторы, влияющие  на установление равновесия как  на каждом из этих рынков  в отдельности, так и условия  их одновременного равновесия;

- проанализировать варианты  стабилизационной политики на  разных фазах экономического  цикла и оценить эффективность  фискальной и монетарной политики;

- вывести функцию совокупного  спроса и определить факторы,  влияющие на совокупный спрос.

Модель IS-LM сохраняет все  предпосылки простой кейнсианской модели: о неизменности уровня цен, совершенной эластичности совокупного  предложения, равенстве совокупного  выпуска совокупному доходу.

Экзогенными переменными  модели, задаваемыми в нее извне, являются государственные закупки  товаров и услуг (G), предложение  денег (M), налоговая ставка (t).

Эндогенными переменными, определяемыми  внутри модели, выступают доход (Y), потребление (C), инвестиции (I), чистый экспорт (Xn).

Исключение составляет предпосылка  о постоянстве ставки процента. Если в модели «Кейнсианского креста»  ставка процента фиксирована и выступает  экзогенной переменной, то в модели IS-LM она эндогенна и формируется  внутри модели (R ≠ const); ее уровень меняется и определяется изменением ситуации (равновесия) на денежном рынке.

Часть планируемых автономных расходов зависит теперь от ставки процента.

Таким образом, можно сделать  ряд следующих выводов.

Денежный и товарный рынки  находятся в процессе постоянного  взаимодействия. Изменения на одном  рынке отражаются на другом. И это  происходит постоянно, за исключением  случая ликвидной ловушки. Процесс  взаимодействия этих рынков и показывает модель IS-LM, в которой товарный и денежный рынки представлены как части единой макроэкономической системы.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Равновесие товарного и денежного  рынков.

 

2.1 Кривая  IS – кривая равновесия на товарном рынке

 

Условие этого равновесия – равенство объемов совокупного  спроса и совокупного предложения. Во всех точках кривой IS соблюдается равенство инвестиций и сбережений. Термин IS отражает это равенство (Investment = Savings).

Так как инвестиции –  это отрицательная функция процентной ставки, а потребление – положительная  функция реального дохода, можно  записать уравнение совокупного  спроса следующим образом.

 

       (1)

 

А предложение в соответствии с кейнсианской трактовкой имеет  вид:

 

       (2)

 

Отсюда следует, что равновесное  состояние на товарном рынке может  иметь место только при соблюдении следующего равенства:

 

        (3)

 

Все точки кривой IS – суть точки равенства сбережений и инвестиций при разных значениях процентной ставки и национального дохода.

Таким образом, кривая IS отражает не функциональную зависимость между процентной ставкой и доходом, а множество равновесных ситуаций на товарном рынке, которые получаются в результате проекции функции сбережения и функции инвестиции [5, с. 65].

Кривая IS имеет отрицательный наклон, поскольку снижение процентной ставки увеличивает объем инвестиций, а, следовательно, и совокупный спрос, увеличивая равновесное значение дохода.

На рисунке 1,a изображена функция сбережений: с ростом дохода от Y₁ до Y₂ сбережения увеличиваются с S₁ до S₂.

На рисунке 1,b изображена функция инвестиций: рост сбережений сокращает процентную ставку с R1 до R2 и увеличивает инвестиции с I₁ до I₂. При этом I₁=S₁, а I₂=S₂.

На рисунке 1,c изображена кривая IS: чем ниже ставка процента, тем выше уровень дохода.

 

Рис. 1 Построение кривой IS.

 

Сдвиг кривой IS может быть в тех случаях, когда изменяются другие, нежели процентная ставка, факторы.

Это:

- уровень государственных  закупок;

- уровень потребительских  расходов;

- чистые налоги;

- изменение объемов инвестиций.

Предположим, в результате действий государства увеличился объем  государственных расходов (G₁>G₀). Это приведет к росту равновесного объема производства и дохода (Y₁>Y₀). При прежней процентной ставке равновесный объем дохода станет больше, чем раньше. Кривая IS₀ сдвинется вправо, в положение IS₁.

Такой же эффект будет при  изменении инвестиционных планов предпринимателей, что приведет к сдвигу кривой инвестиционного  спроса I_d, а значит и к сдвигу линии совокупных расходов, вслед за чем сдвинется и кривая IS.

При увеличении государственных  расходов G или снижении налогов T кривая IS смещается вправо. Изменение налоговых ставок t изменяет и угол её наклона.

Остальные параметры (d, n и m) практически не подвержены воздействию макроэкономической политики.

 

 

 

 

 

 

 

2.2 Кривая  LM – кривая равновесия на денежном рынке

 

Она фиксирует все комбинации Y и i, которые удовлетворяют функции спроса на деньги при заданной Центральным Банком величине денежного предложения Ms. Во всех точках кривой LM спрос на деньги равен их предложению. Такое равновесие на денежном рынке достигается лишь в том случае, когда с ростом дохода процентная ставка будет повышаться. Термин LM отражает это равенство (Liquidity Preference = Money Supply) [2, с. 34].

Рисунок 2,a показывает денежный рынок: рост дохода от Y1 до Y2 увеличивает спрос на деньги и, следовательно, повышает ставку процента от i1 до i2.

Рисунок 2,b показывает кривую LM: чем выше уровень дохода, тем выше ставка процента.

 

Рис. 2 Построение кривой LM

 

Общий спрос на деньги является функцией дохода и процентной ставки:

 

       (4)

 

Таким образом, равновесие на денежном рынке предлагает выполнение следующего условия:

 

     (5)

 

При данном уровне дохода равновесие денежного рынка будет находиться в точке пересечения кривой L₀ с линией предложения денег M^s (рисунок 3а).

Если же уровень дохода будет изменяться (расти), то это  приведет к увеличению спроса на деньги (сдвиг кривой L₀ в положение L₁) и росту процентной ставки с i₀ до i₁. В результате получим множество равновесных ситуаций в точках пересечения линий предложения с кривыми спроса на деньги L₀, L₁ и т.д. Это значит, что каждому парному значению процентной ставки и дохода будет соответствовать равновесное состояние денежного рынка. Графически линия равновесия денежного рынка будет представлена кривой LM как положительной функцией процентной ставки и национального дохода. Рисунок 3, б показывает, что рост дохода с Y₀ до Y₁ увеличивает спрос на деньги (L₀→L₁) и, следовательно, повышает процентную ставку с i₀ до i₁.

На этом рисунке показана кривая LM, иллюстрирующая важное условие равновесия денежного рынка: с ростом дохода процентная ставка должна повышаться.

 

Рис. 3 Построение кривой LM.

 

Кривая LM имеет специфическую конфигурацию: горизонтальную и вертикальную части.

Горизонтальный участок  кривой LM отражает тот факт, что процентная ставка не может опуститься ниже минимального значения i_min, а вертикальная часть кривой показывает что за пределами максимального значения процентной ставки i_max никто не будет держать сбережения в ликвидной (денежной) форме, а обратит их в ценные бумаги.

Сдвиг кривой LM будет иметь место при изменении предложения денег или изменении уровня цен.

Увеличение предложения  денег M_s или снижение уровня цен P сдвигает кривую LM вправо.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.3 Основные  уравнения модели IS-LM

 

1. Основное макроэкономическое  тождество

 

2. Функция потребления

 

,

 

где

 

.

 

3. Функция инвестиций

 

 

4. Функция чистого экспорта

 

5. Функция спроса на  деньги

 

 

Внутренние переменные модели: Y (доход), C (потребление), I (инвестиции), X_n (чистый экспорт), i (ставка процента).

Внешние переменные модели: G (государственные расходы), M_s (предложение денег), t (налоговая ставка).

Эмпирические коэффициенты (a, b, e, d, g, m’, n, k, h) положительны и относительно стабильны.