Управление заёмными средствами коммерческого банка

>1.         Принятие эмитентом решения о выпуске.

2.         Подготовка проспекта эмиссии.

3.         Регистрация выпуска ценных бумаг и проспекта эмиссии.

4.         Издание проспекта эмиссии и публикация сообщения в средствах массовой информации о выпуске ценных бумаг.

5.         Реализация ценных бумаг.

6.         Регистрация итогов выпуска.

7.         Публикация итогов выпуска.

Рассмотрим содержание каждого из перечисленных выше этапов.

1. Решение о  выпуске акций. Принимается органом  управления банка, имеющим соответствующие  полномочия. Оно должно содержать  основные параметры выпуска, общие данные о порядке, источниках, методах и сроках осуществления мероприятий, связанных с выпуском. При этом учитывается, что при создании акционерного банка или преобразовании банка из паевого в акционерный все акции первого выпуска должны быть распределены среди учредителей этого банка.  

В случае, когда  при преобразовании паевого банка  в акционерный имеет место  увеличение акционерного капитала по сравнению с размером уставного, оно осуществляется лишь за счет дополнительных взносов пайщиков или же распределения между ними других средств паевого банка, когда пайщики приняли решение об их капитализации. Повторный выпуск акций для увеличения акционерного капитала, в том числе и за счет капитализации собственных средств банка, может осуществляться только после полной оплаты всех ранее выпущенных акций. Все выпускаемые акции должны быть именными. Первый выпуск осуществляется в порядке эмиссии обыкновенных акций. Номинальная стоимость акций банков выражается в рублях. Если акции реализуются за иностранную валюту, то на них кроме рублевого номинала может указываться также валютная цена. Повторный выпуск акций банка может включать выпуск как обыкновенных, так и привилегированных акций, которые могут иметь разную номинальную стоимость. Последние не

дают своим владельцам права голоса на собрании акционеров.

2.         Подготовка проспекта эмиссии. Проспект эмиссии

должен содержать  информацию по подробнейшему пе

речню вопросов, подготовленному ЦБР. Он же регламен

тирует порядок  разработки и оформления этого докумен

та. Проспект эмиссии  должен быть заверен аудиторской

фирмой, если осуществляется один из перечисленных

ниже видов  выпуска:

—        первый выпуск акций при преобразовании паевого банка в акционерный;

—        повторный выпуск акций акционерным банком;

—        выпуск облигаций.

Банк и лица, подписавшие проспект эмиссии, несут  ответственность за достоверность  содержащейся в нем информации. В  случае, если будет выявлена неправильная информация, инвесторы вправе требовать  возврата денег, уплаченных за акции или облигации, и возмещения материального и морального ущерба.

3.         Регистрация выпуска ценных бумаг и проспекта

эмиссии. Все  выпуски банковских ценных бумаг  должны

быть зарегистрированы либо в Управлении ценных бу

маг ЦБР, либо в  его Главных территориальных управле

ниях или в  Национальных банках республик. Где  именно

— это зависит  от размера эмиссии и степени  участия

иностранных инвесторов в формировании акционерного

капитала. В ЦБР  регистрируются следующие выпуски

ценных бумаг

—        акции банков с акционерным капиталом в 5 млрд. рублей, включая предположительные итоги предстоящего их выпуска;

—        облигации банков на сумму 10 млрд. рублей и более;

— акции банков, в капитале которых доля иностранных  инвестиций превышает 50 процентов.

Акционерным банкам запрещается объявлять и выплачивать дивиденды по ранее выпущенным акциям в период после регистрации отчета об итогах выпуска акций и до полной оплаты капитала. Выпуски акций и облигаций другими банками, а также выпуски сертификатов и векселей регистрируются в регионах по месту расположения эмитента.

.

4. Издание проспекта  эмиссии и публикация информации  о выпуске. После регистрации  проспекта эмиссии банк-эмитент  публикует зарегистрированный проспект  отдельной брошюрой в количестве, достаточном для информирования всех потенциальных покупателей ценных бумаг данного выпуска, с тем, чтобы предоставить всем им равные возможности для ознакомления с этим проспектом. Одновременно банк публикует сообщение в средствах массовой информации об осуществляемом выпуске ценных бумаг с обязательным указанием следующих данных:

—        типов и объема выпускаемых ценных бумаг, а также цены реализации;

—        круга потенциальных покупателей;

—        сроков начала и завершения распространения ценных бумаг;

—        мест, где потенциальные покупатели могут приобрести ценные бумаги и ознакомиться с содержанием проспекта.

5. Реализация  ценных бумаг. Она может осуществляться  путем продажи их согласно  заключенному договору за рубли  или за валюту, если ценная  бумага имеет валютный номинал. Цена всех акций внутри каждого типа в одном выпуске при их продаже первым владельцем должна быть едина, в том числе при продаже этих акций через посредников.

При проведении первого выпуска акций в качестве взносов в акционерный фонд принимаются не только рублевые средства, но и валюта, а также здания. Когда паевой банк преобразуется в акционерный, то реализацией считается и переоформление пая в акции. В качестве оплаты за приобретенные акции принимаются различные материальные средства и нематериальные активы с учетом особенностей, изложенных в первом разделе настоящей главы. Деньги, поступающие в оплату акций, аккумулируются на накопительном счете эмитента, который открывается в расчетно-кассовом центре ЦБР после регистрации выпуска. Деньги на накопительном счете блокируются до момента регистрации итогов выпуска и перечисляются с него только после ее завершения. Они возвращаются плательщикам втом случае, если итоги выпуска не зарегистрированы, то есть выпуск считается несостоявшимся. Деньги возвращаются также при расторжении договора на покупку-продажу ценных бумаг в период проведения подписки. Процедура блокирования денег на накопительном счете обусловлена созданием гарантийного фонда для инвесторов, которые могут быстро вернуть свои деньги, если эмиссия будет признана несостоявшейся. Для вновь создаваемых банков этот порядок оправдан, однако действующие банки не нуждаются в такой гарантии. Достаточной является система контроля при регистрации выпуска ценных бумаг и проспекта их эмиссии. Было бы целесообразно при повторных эмиссиях не производить блокирование денег, и разрешить банкам сразу же использовать их как ресурсы.

Если в оплату акций принимается иностранная  валюта, то накопительный счет не нужен. Иностранная валюта зачисляется  на счет в иностранном банке или в уполномоченном банке в соответствии с лицензией на проведение валютных операций.

Реализация акций  первого выпуска должна быть завершена  в течение 30 дней, а повторного —  в течение 6 Месяцев после регистрации.

6. Регистрация  итогов выпуска. После завершения реализации эмитированных ценных бумаг составляется отчет, который представляется в орган ЦБР, зарегистрировавший их выпуск и проспект эмиссии. Содержание отчета и порядок его рассмотрения регламентированы ЦБР. Если в процессе эмиссии не были нарушены действующие нормативные документы, то ЦБР регистрирует ее результаты и выдает коммерческому банку соответствующий документ.

Регистрация итогов выпуска не производится, и выпуск считается несостоявшимся в следующих  случаях:

-В решение об эмиссии принято банком-эмитентом, 

которого не удовлетворяют итоги выпуска;

—        отчет не представлен в установленный срок или из

отчета или  другой информации следует, что в  процессе

эмиссии допущены нарушения соответствующих норма

тивных документов;

—        в сроки, установленные для реализации ценных

бумаг, не удалось  собрать более 50 процентов суммы,

предполагавшейся  в начале выпуска.

7. Публикация  итогов выпуска. После регистрации  итогов банк-эмитент публикует  итоги выпуска в печатном органе, где предварительно было опубликовано сообщение о выпуске, с указанием данных, которые банк считает целесообразным довести до сведения общественности, а также с указанием способа и места, где желающие могут ознакомиться с полным отчетом об итогах выпуска. Крупные российские банки регулярно проводят эмиссии акций, в результате их акционерный капитал систематически увеличивается.  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Заключение 

Управление заемными средствами – это неотъемлемая часть финансового 
менеджмента в банке, активно применяемая для осуществления финансового 
планирования и разработки финансовой стратегии банка.

      Специфика деятельности банка состоит в том, что его ресурсы в подавляющей части формируются не за счет собственных, а за счет привлеченных средств. Возможности банка в привлечении средств регулируются Центральным банком Российской Федерации и зависят от размеров собственного капитала банка и его организационно-правовой формы. 
В условиях мирового финансового кризиса огромная роль в общем управлении средствами Банка отдается именно менеджменту привлеченных средств. Важно не допустить оттока заемных средств из Банка и найти способы привлечения дополнительных средств. В обратном случае это может привести к негативным последствиям в деятельности Банка, а именно обернуться риском потери ликвидности и невыполнения нормативов ликвидности, установленных Центральным банком Российской Федерации. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      Список литературы 

1. Балабанов И.Т. Банки и банковское дело. –  СПб: Питер, 2007. –304 с.
2. Балабанов И.Т. Валютный рынок и валютные операции в России. – М.: Финансы и статистика, 2007. – 240 с.
3. Дробозина Л.А., Окунева Л.П. и др. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник для вузов.– М.: ЮНИТИ, 2007. – 479 с.
4. Колесников В.И. Банковское дело: Учебник. – 4-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2007.– 464 с.
5. Колпакова Г.М. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебное пособие. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2009. – 496 с.
6. Лаврушин О.И. Банковское дело: Учебник для вузов, обучающихся по экономическим специальностям. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2008. – 672 с.
7. Лаврушин О.И. Деньги. Кредит. Банки.– 2 –е изд., перераб. и доп. – М.: «Финансы и статистика», 2008. – 460 с.
8. Романовский М.В., Врублевкая О.В. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник.– М.: Юрайт – Издат, 2007. – 543 с.
9. Сенчагов В.К., Архипова А.И. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник.– М.: «Проспект», 2007.– 496 с.
10. Сурен Л. Валютные операции: Основы теории и практики.– 2-е изд. –М.:Дело, 2008. –176 с.
11. Четыркин Е.М. Финансовая математика: Учебник. – 3-е изд. – М.: Дело, 2008. – 400 с.