Количественная теория денег

Министерство  образования и науки Российской Федерации 

Государственно  общеобразовательное учреждение высшего  профессионального образования  «Санкт-Петербургский Государственный  инженерно-экономический университет» 

Кафедра международной экономики

и международного менеджмента 
 
 

Реферат 

на тему «Количественная теория денег»

по дисциплине «Деньги. Кредит. Банки» 
 
 
 
 
 
 
 

Выполнил:

Студент гр. № 1391

Васильев  Александр Олегович 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Санкт-Петербург 

2011

     При выполнении деньгами своих функций  и поддержания стабильности цен  важно, чтобы объем платежеспособного  спроса соответствовал предложению  товаров. Соблюдение этого правила  обусловлено стремлением предотвратить  задержку реализации товаров и услуг  в связи с недостаточностью средств  обращения. Поэтому важная задача —  снабдить экономику необходимой  денежной массой и определить, сколько денег должно находится в обращении.

     Количественная  теория денег, утверждающая, что цены товаров определяются объемом платежных  средств, находящихся в обращении, принадлежит к числу старейших  доктрин в истории экономической  мысли. Ее зарождение относится к XVI в., когда происходивший в Европе бурный рост товарных цен требовал объяснения причин данного явления. Это был период господства в экономических  трактатах идей меркантилизма с  его верой в особые свойства благородных  металлов как важнейшего элемента общественного  богатства — тезис, подвергшийся критике в последующей литературе. В итоге родилась гипотеза, получившая впоследствии название количественной теории денег.

     Количественная  теория - это прежде всего теория спроса на деньги. Это не теория производства, или денежного дохода, или уровня цен. Всякое положение, касающееся этих переменных, требует объединения количественной теории со специальными условиями, налагаемыми на предложение денег и другие переменные.

     Для экономических единиц, первичных  собственников богатства, деньги представляют одну из форм обладания богатством. Для предприятий-производителей (фирм) деньги являются капитальным благом, источником производственных услуг, которые, соединяясь с другими благами, создают  продукты, продаваемые фирмами. Таким  образом, теория спроса на деньги представляет собой один из разделов теории капитала и в этом качестве приобретает, пожалуй, не присущие ей самой черты, когда  ее объединяют: с ценой каждой отдельной  формы капитала; с предложением капитала; со спросом на капитал.

     Основоположником  количественной теории денег был  французский экономист Ж. Боден (1530-1596). Дальнейшее развитие эта теория получила в трудах англичан Д. Юма (1711-1776) и Дж. Милля (1773-1836), а также француза Ш. Монтескье (1689-1755). Д. Юм, пытаясь установить причинную и пропорциональную связь между приливом благородных металлов из Америки и ростом цен в 16-17 веках, выдвинул тезис: "Стоимость денег определяется их количеством". Сторонники этой теории видели в деньгах только средство обращения. Они ошибочно утверждали, что в процессе обращения в результате столкновения денежной и товарной масс якобы устанавливаются цены и определяется стоимость денег.

     В 18 веке ярким представителем количественной теории денег был Д. Рикардо. Причем надо отметить, что его взгляды носили двойственный характер: с одной стороны, он признавал, что стоимость денег определяется затратами труда на их производство, а с другой — считал, что в отдельные периоды стоимость денежной единицы изменяется в зависимости от изменения количества денег. Таким образом Рикардо объяснял, в частности, причины обесценения банкнот Банка Англии после отмены размена их на золото в 1797 г.

     В США количественная теория денег  была переработана и дополнена статистическими  исследованиями Е. В. Кеммерером-старшим и Ирвингом Фишером, особенно в его книге «Покупательная сила денег». В первоначальном варианте его работы 1911 г. доктор Фишер разработал новый вариант уравнения - версию кассовых сделок или скорости сделок, который дополнил фундаментальную теорию причинной связи между факторами.

     К началу XX в. количественная теория денег стала господствовать в западной экономической мысли как важная составная часть неоклассической теории воспроизводства. Наибольшую популярность получили два варианта — трансакционный и кембриджский.

     Трансакционный вариант (от англ. transaction — сделка), разработанный американским экономистом И. Фишером, основан на двояком выражении суммы товарообменных сделок за определенный период — как произведение количества денег М на среднюю скорость их обращения Y и как произведение количества реализованных товаров Q на их среднюю цену Р. Эту зависимость выражает «уравнение обмена»: MY = PQ.

     Используя уравнение в духе количественной теории денег, Фишер сделал ряд допущений, «выключающих» влияние двух элементов: Y — скорости обращения денег  и Q — количества реализованных товаров. Он предположил, что в течение  краткосрочных периодов указанные  величины являются неизменными: скорость обращения денег определяется долговременными  факторами (степенью развития кредита, состоянием средств связи и т.д.), а производство товаров не может быть увеличено, так как согласно неоклассической доктрине для капитализма характерна полная занятость ресурсов.

     Устранив  из анализа Y и Q, Фишер оставлял одну причинную связь — от М (количество денег) к Р (уровню цен), что составляет суть количественной теории денег.

     Кембриджский  вариант количественной теории денег (или теории кассовых остатков) получил  развитие в работах английских экономистов  А. Маршалла, А. Пигу, Д. Робертсона. В отличие от Фишера они в основу своего варианта поставили не обращение денег, а их накопление у хозяйствующих субъектов.

     Различие  же в двух подходах заключалось в  том, что если Фишер связывал постоянство  скорости обращения денег с неизменностью  факторов оборота, то английские экономисты — с психологией, т.е. привычками участников оборота. Однако конечный вывод  обоих вариантов одинаков — изменение  количества денег является причиной, а не следствием изменения цен. 

     Основные  положения классической количественной теории:

• все формы денег, включая металлические деньги, лишены внутренней стоимости;
• стоимость любых форм денег и уровень товарных цен за висят от количества денег в обращении: с увеличением количества денег их стоимость уменьшается, а цены на товары растут, и наоборот;
• главной функцией денег является функция средства обращения;
• деньги выполняют только посредническую роль в экономике и не оказывают заметного самостоятельного влияния на воспроизводство. Это связано с тем, что увеличение количества денег в обращении приводит к пропорциональному увеличению абсолютного уровня цен и никак не влияет на относительные цены, то есть на меновые пропорции при обмене товаров.

     Количественная  теория денег устанавливает прямую зависимость между ростом денежной массы в обращении и ростом товарных цен.  

     Основная  ошибка представителей количественной теории денег заключается в том, указывал К. Маркс, что, по их мнению, товары вступают в обращение без цены, а деньги без стоимости, «затем в  этом процессе известная часть товарной мешанины обменивается на соответствующую часть металлической груды».

     Ошибочность ряда положений количественной теории проявилась на практике в 20 -30-е годы 20 века, после чего она пере стала  пользоваться популярностью. Затем  она получила новое развитие и  значительно модифицировалась в  рамках широко распространенной неоклассической  концепции - монетаризма. Родоначальником монетаризма был М. Фридмен, который в 1956 г. опубликовал статью "Количественная теория денег: новая формулировка".

     К характерным особенностям монетаристского  варианта ко личественной теории можно отнести следующие положения:

• тезис об определяющем влиянии денежного обращения на развитие общественного хозяйства. Монетаристы считают, что главной причиной экономических кризисов и развития инфляции является нарушение равновесия в денежной сфере;
• признание скорости обращения денег переменной величиной, которая изменяется под воздействием двух основных факторов - процентной ставки и ожидаемого темпа инфляции;
• представление о денежной массе как экзогенной величине, контролируемой государственными органами, которая должна
• увеличиваться равномерными годовыми темпами независимо от состояния экономики, фазы делового цикла и других воспроизводственных факторов;
• допущение определенного запаздывания во взаимосвязях между денежной массой, номинальным ВНП, реальным ВНП и абсолютным уровнем цен;
• использование теории спроса на финансовые активы для анализа спроса на деньги, то есть представление спроса на день ги в виде функции от величины богатства населения и ожидаемой доходности финансовых активов по отношению к ожидаемой доходности денег.

      Монетаристы считают, что функция спроса на деньги является стабильной величиной и с ее помощью можно достаточно точно определить величину этого спроса. Они также полагают, что спрос на деньги слабо реагирует на изменение ставки процента, поэтому скорость обращения денег можно предсказать с большой точностью.

     Таким образом, количественная теория денег  игнорирует важнейшую функцию де нег - функцию меры стоимости. Ее сторонники рассматривают деньги как средство обращения, считая, что лишь в обращении  они приобретают «покупательную силу». Это не соответствует действительности, поскольку прежде чем функционировать  в качестве средства обращения, деньги выполняют функцию меры стоимости, а для этого они сами должны обладать стоимостью, которая определяется не их количеством в обращении, а  количеством воплощенного в них  общественно необходимого труда. Другой недостаток количественной теории денег  — отрицание объективных законов  денежного обращения. Как свидетельствует  практика, в обращение поступает  не любое количество полноценных  денег, а лишь необходимое для  обращения.

     Количественная  теория денег извращает подлинную  причинную связь между стоимостью денег, товарными ценами и количеством  денег в обращении. На основании  этой теории можно сделать вывод, что количество денег в обращении  определяет уровень товарных цен, а  этот уровень определяет стоимость («покупательную силу») денег. Однако их причинная связь свидетельствует  о противоположной тенденции: при  данной стоимости товаров уровень  товарных цен находится в обратной зависимости от стоимости денег, а количество денег в обращении - в прямой зависимости от уровня товарных цен.

     Таким образом, несостоятельность количественной теории денег состоит в том, что  она:

• игнорирует все функции денег, кроме функции средства обращения;
• отрицает объективный закон, определяющий количество денег в обращении;
• извращает действительную причинную связь между стоимостью де нег, товарными ценами и количеством денег в обращении.

     Современная количественная теория денег, изучая макроэкономические модели и общие соотношения между  массой товаров и уровнем цен, утверждает, что в основе изменения  уровня цен лежит главным образом  динамика номинальной денежной массы. Она выдвигает соответствующие  практические рекомендации по стабилизации экономики с помощью контроля над денежной массой.

     Уничтожающую  критику количественной теории денег  дал К. Маркс. Он показал, что приверженцы  этой теории не понимают того, что драгоценные  металлы, как и другие товары, обладают внутренней стоимостью, и изображают дело таким образом, будто «... товары вступают в процесс обращения без цены, а деньги без стоимости, и затем в этом процессе известная часть товарной мешанины обменивается на соответственную часть металлической груды». К. Маркс подчёркивал, что представители количественной теории не понимали функций денег как меры стоимости и средства накопления.

     Список  используемой литературы 

     1. Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. «Современный экономический словарь» - 5-е изд., перераб. и доп. — М.: ИНФРА-М, 2006.

     2. Балабанов И.Т., «Банки и банковское дело». – СПб.: Питер, 2005. – 256 с.

     3. Борисов Е.Ф., «Экономическая теория». – М.: Юрайт – Издат, 2005. – 399 с.