Денежный поток

Денежный  поток или поток наличных денег (англ. Cash Flow; CF) — это абстрагированный от его экономического содержания численный ряд, состоящий из последовательности распределённых во времени платежей. Используется для расчёта показателей экономической эффективности инвестиций, а также для анализа движения денежных средств экономического субъекта во времени.

Общепринятое  обозначение потока платежей — CF. Обозначение численного ряда — CF₀,CF₁,...,CF_n. Отдельный элемент такого ряда может иметь как положительное, так и отрицательное значение.

Численное значение денежного потока характеризует  величину притока денег, если оно  больше нуля, или оттока денег, если оно меньше нуля. Положительный денежный поток формируют денежные средства, поступившие в экономический  субъект по итогам за соответствующий  период, например, поступления от продажи  товаров, выполнения работ, оказания услуг. Отрицательный денежный поток формируют  денежные средства, затрачиваемые экономическим  субъектом в соответствующий  период, например, инвестиции, возврат кредита, затраты на сырьё, энергию, материалы и др.

Исходя из теории временной стоимости денег, для получения суммы потока платежей, приведенной к настоящему моменту времени, используется метод дисконтирования. Таким образом все суммы денежного потока приводятся к настоящей стоимости.